Čo sú to modré listy?
Modré listy sú žiadosti o informácie zaslané Komisiou pre cenné papiere a burzy (SEC) tvorcom trhu, sprostredkovateľom a / alebo zúčtovacím strediskám. Modré listy požadujú informácie týkajúce sa konkrétnych cenných papierov alebo transakcií - najmä tých, ktoré mohli ovplyvniť cenu cenného papiera. Modré listy sa často požadujú, aby sa zistilo, či došlo k nezákonnej činnosti, alebo aby sa zistilo, prečo sa pri určitej bezpečnosti vyskytuje veľká miera volatility. Rovnako ako väčšina vecí v obchodnom svete, aj modré listy sa stali elektronickými.
Kľúčové jedlá
- Modré hárky sú žiadosti o informácie, ktoré Komisia pre cenné papiere a burzy zasiela tvorcom trhu, sprostredkovateľom a / alebo zúčtovacím strediskám o obchodoch. Príjemcovia musia poskytnúť informácie o cennom papieri spolu s dátumom, cenou a veľkosťou transakcie a menami zo všetkých zúčastnených strán.Inštitúcie môžu byť pokutované, ak aktualizujú alebo neposkytujú presné informácie. Tieto informácie sú určené na zvýšenie transparentnosti bankových a obchodných činností.Blue hárky sa teraz požadujú a elektronicky podávajú.
Pochopenie Modré listy
Dotazníky alebo žiadosti o informácie zaslané SEC boli známe ako modré listy, pretože boli vytlačené na modrom papieri. Modré listy poskytujú SEC mnoho rôznych informácií. Mali by obsahovať informácie o majiteľovi účtu a obchodoch vykonaných firmou a jej klientmi, konkrétne:
- Názov cenného papieraDatum a cena obchoduVeľkosť transakcie Veľkosť zoznamu zúčastnených strán
Cieľom je poskytnúť regulátorom prostriedky na analýzu obchodnej činnosti firmy. Ak sú informácie neúplné, neaktuálne alebo inak nepresné, môžu narušiť schopnosť regulačných orgánov zistiť prípady podvodov a obchodovania zasvätených osôb. Informácie na modrej tabuli používa Úrad pre zisťovanie podvodov a spravodajstvo trhu Úradu pre dohľad nad finančným priemyslom (FINRA) na zistenie a identifikáciu zvláštností v obchodnej činnosti, ktoré by mohli byť zneužívaním dôverných informácií.
Banky a iné inštitúcie, ktoré slúžia ako sprostredkovatelia a zúčtovacie strediská, sa zaväzujú, že zdroje budú náležite spravovať a archivovať. To môže znamenať viazanie zamestnancov na zhromažďovanie informácií. Aby sa tieto informácie lepšie zachytili, musia sa vytvoriť systémy. Tak ako pri iných činnostiach spojených s dodržiavaním predpisov, aj ďalšie výdavky možno považovať za bremeno.
Každá vrstva sofistikovanosti, ktorá sa pridáva k zhromažďovaniu informácií na modrej tabuli, pomáha zlepšovať transparentnosť bankových a obchodných činností. Modré listy môžu urýchliť vyšetrovanie podvodov, pokiaľ sú informácie presné a aktuálne. Keď regulačné orgány zistia rozdiely v obchodných akciách na základe informácií uvedených v modrej tabuli, môže to viesť k dôkladnejšiemu vyšetrovaniu, ktoré si môže vyžadovať ďalšie vykazovanie a zaznamenávanie údajov zo strany bánk a iných finančných inštitúcií.
Nepodmienky v obchodných činnostiach z modrých tabuliek môžu viesť k dôkladnému vyšetrovaniu, ktoré môže vyžadovať, aby banky a iné finančné inštitúcie poskytovali záznamy a hĺbkové správy.
Osobitné úvahy
Modré listy boli pôvodne rozposielané na papier v tlačenom systéme. V 80. rokoch sa to však zmenilo. Informácie na modrej tabuli sa teraz poskytujú elektronicky prostredníctvom elektronických systémov na modrej tabuli alebo EBS. Táto zmena je výsledkom vysokých objemov obchodov, ktoré sa začali uskutočňovať, keď sa obchodné systémy začali presúvať na elektronické burzy. Okrem toho viac odborníkov a inštitúcií obchoduje s cennými papiermi prostredníctvom rôznych účtov maklérov a obchodníkov.
Elektronické zasielanie a prijímanie žiadostí o modrú tabuľku umožňuje včasný prenos informácií, aby sa súbory mohli čo najskôr skontrolovať a uzavrieť.
FINRA pošle príjemcom e-mailovú žiadosť o modrú tabuľku a každej žiadosti priradí dátum splatnosti. FINRA taktiež zverejní požiadavky na svoj systém v prípade, že spoločnosť nedostane pôvodnú žiadosť. Spoločnosti, ktoré nemajú k dispozícii žiadne informácie, musia po dôkladnej kontrole poslať potvrdzujúci e-mail. FINRA neakceptuje prázdne alebo prázdne modré listy ako odpoveď.
Zlyhanie
Spoločnosti čelia dôsledkom, ak buď neodpovedajú na žiadosti o informácie, alebo ak sa zistí, že údaje, ktoré predložia, sú neúplné alebo nedostatočné. SEK môže uložiť všetky zodpovedné strany pokutu. Veľkosť a rozsah sankcií sa môžu líšiť v závislosti od porušenia.
Vyskytlo sa niekoľko prípadov, keď veľké banky museli platiť veľké pokuty za to, že neposkytli dostatok informácií o modrých listoch požadovaných SEK. V roku 2016 Citigroup zaplatila 7 miliónov dolárov a spoločnosť Credit Suisse Securities v roku 2015 zaplatila 4, 25 milióna dolárov za pokuty vyplývajúce z nedostatočných informácií o obchodoch uskutočnených ich zákazníkmi.
![Definícia modrých listov Definícia modrých listov](https://img.icotokenfund.com/img/crime-fraud/918/blue-sheets.jpg)