Rôzne údajové body naďalej potvrdzujú trajektóriu rastu fondov obchodovaných na burze (ETF), ktoré sa neriadia indexmi s váženou kapitalizáciou, známymi tiež ako inteligentné beta. Piaty ročník globálneho inštitucionálneho inteligentného beta prieskumu od poskytovateľa indexov FTSE Russell naznačuje, že podstatné percento globálnych vlastníkov aktív už prijíma alebo zvažuje zásadne vážené stratégie.
„V roku 2018 má 91% vlastníkov aktív na celom svete inteligentnú alokáciu investícií do verzie beta, vyhodnotilo alebo plánuje vyhodnotiť inteligentnú verziu beta v nasledujúcich 18 mesiacoch, “ uviedol FTSE Russell.
Na konci prvého štvrťroka bolo na celom svete uvedených menej ako 1 300 inteligentných produktov obchodovaných na burze beta (ETP), čo je menej ako polovica počtu výrobkov s váženou kapitalizáciou. Podľa údajov ETFGI však inteligentné beta ETP mali v správe spravovaných kombinovaných aktív viac ako 641 miliárd dolárov a za posledných päť rokov zaznamenali zloženú ročnú mieru rastu (CAGR) 32, 6% v porovnaní s 20, 9% v prípade fondov s kapitalizáciou.
Zatiaľ čo viac ako polovica vlastníkov aktív vo Veľkej Británii a USA, najväčšom trhu ETF na svete, si stále nie je istá najlepším prístupom inteligentnej verzie beta, prieskum FTSE Russell ukazuje 16% nárast používania inteligentných verzií beta a zváženie za posledných päť rokov. V rámci inteligentnej beta arény sa očakáva, že viacfaktorové fondy budú významným zdrojom rastu. Viacfaktorové ETF kombinujú expozíciu voči niekoľkým investičným faktorom, ako je rast, nízka volatilita a hodnota. (Viac informácií nájdete v časti: Viacfaktorové ETF pochádzajú z veku .)
„Medzi globálnymi vlastníkmi aktív, ktoré boli predmetom prieskumu v roku 2018, sa stratégie inteligentných verzií využívajúcich viac faktorov použili o 49%, čo je výrazný nárast z 20%, keď sa prvýkrát merali v roku 2015, “ uviedol FTSE Russell. „Medzi globálnymi vlastníkmi aktív, ktorých sa prieskum týkal v roku 2018, sa stratégie inteligentných verzií využívajúcich viac faktorov použili na 49%, čo je výrazný nárast z 20%, keď sa prvýkrát merali v roku 2015.“ Medzi najobľúbenejšie viacfaktorové ETF patria JPMorgan Diversified Return International Equity ETF (JPIN), Goldman Sachs ActiveBeta US ETF s vysokým kapitálom (GSLC) a ETF (QDF) FlexShares.
Prieskum FTSE Russell tiež zdôrazňuje rastúci záujem o environmentálne, sociálne a správne stratégie (ESG), čo je oblasť, o ktorej sa všeobecne očakáva, že bude novou hranicou rastu pre inteligentné beta fondy.
„Aj keď je relatívne nový vstup do ročného prieskumu FTSE Russell, inteligentné beta indexy merajúce faktory životného prostredia, sociálnych vecí a riadenia (ESG) sú jednoznačne na vzostupe, “ uviedol FTSE Russell. „Takmer 40% opýtaných vlastníkov aktív predpokladá, že v najbližších 18 mesiacoch uplatní úvahy ESG na inteligentnú beta verziu. Predovšetkým vlastníci aktív hľadajú stratégie založené na indexoch ESG z dôvodov výkonnosti, a nielen z hľadiska alokácie aktív alebo spoločenského dobra. 2018, 44% opýtaných vlastníkov aktív zvažovalo ESG z dôvodu výkonu, čo je 13% nárast od roku 2017, keď sa prvýkrát meralo povedomie a používanie indexu ESG smart beta. ““ Iba osem ESG ETF kótovaných v USA má v správe viac ako 100 miliónov dolárov.
![Prieskum potvrdzuje inteligentnú trajektóriu rastu beta Prieskum potvrdzuje inteligentnú trajektóriu rastu beta](https://img.icotokenfund.com/img/company-news/784/survey-confirms-smart-beta-growth-trajectory.jpg)