Návratnosť vlastného kapitálu (ROE) spoločnosti, známa tiež ako návratnosť čistého majetku, je spoločnou metrikou, ktorú investori používajú na analýzu ziskovosti. Vyjadrené v percentách sa ROE vypočíta vydelením čistého príjmu spoločnosti za predchádzajúci rok vlastným imaním jej akcionárov. Napríklad, ak má spoločnosť čistý príjem 1 milión dolárov a celkový vlastný kapitál 10 miliónov dolárov, návratnosť vlastného imania sa rovná 0, 1 alebo 10%. Investori môžu použiť tento výpočet na určenie ziskovosti a efektívnosti, pretože pomer vysvetľuje, koľko dolárov zisku možno získať zo špecifickej úrovne kapitálu investovaného akcionármi. Vo väčšine odvetví je vyššia návratnosť investícií atraktívnejšia pre investorov.
Priemerná návratnosť vlastného kapitálu pre odvetvie finančných služieb
Odvetvie finančných služieb predstavuje podstatnú časť národného hrubého domáceho produktu (HDP) a ako také je zaujímavé pre rastových a hodnotových investorov. Spoločnosti pôsobiace v odvetví finančných služieb pôsobia v odvetviach, ako sú spotrebiteľské a podnikateľské bankovníctvo, úverové služby a pôžičky, správa aktív, ako aj regionálne a národné služby v oblasti sprostredkovania investícií. Pochopenie ROE pre spoločnosti v odvetví finančných služieb je dôležité pri určovaní, či je investícia v tomto sektore primeranou alokáciou v rámci portfólia investora.
Odvetvie finančných služieb má k februáru 2015 priemernú návratnosť investícií 7, 79%. Priemerný priemer odvetvia sa zostavuje pre širokú vzorku koncentrovanejších sektorov finančných služieb vrátane sporiteľní a úverových spoločností s priemernou návratnosťou investícií 7, 20%, sprostredkovanie investícií na vnútroštátnej úrovni s priemerná návratnosť investícií 8, 4% a firmy poskytujúce úverové služby s priemernou návratnosťou investícií 18, 1%. Spoločnosti pôsobiace v oblasti sprostredkovania poistenia a správy aktív majú najvyššie priemery ROE, a to 18, 1% a 20, 6%, zatiaľ čo spoločnosti pôsobiace v investičných fondoch do nehnuteľností na zdravotnú starostlivosť (REIT) majú najnižšie 5, 4%.