Adobe Inc. (ADBE) zostáva populárnou hrou v oblasti cloud computingu, ale investori si musia uvedomiť, že táto softvérová spoločnosť je hrou na základe technickej dynamiky a nie je hodnotným skladom. Akcie sa obchodovali s novým rekordným denným maximom 334, 80 USD, ktorý nasledoval po januárovom výnose zaznamenanom 12. decembra.
Keď vstupujeme do roku 2020, moja vlastná analytika vygenerovala nové technické úrovne pre každú akciu vo vesmíre vrátane spoločnosti Adobe. Nasledujúce tabuľky zobrazujú kľúčové úrovne na začiatku nového roka. V prípade spoločnosti Adobe máme široký rozsah medzi hodnotovými úrovňami a rizikovými úrovňami, čo varuje pred začiatkom roku 2020, že dôjde k extrémnej volatilite.
Akcie sa zatvorili minulý týždeň na 331, 81 USD, čo je o 61, 9% viac ako v prípade 24. decembra 2018, čo je najnižšia hodnota 204, 95 USD. Akcia nie je lacná, pretože jej pomer P / E sa zvýšil na 51, 37 bez ponúkania dividend, podľa Macrotrends.
Denný graf pre Adobe
Refinitiv XENITH
Denný graf pre Adobe ukazuje vytvorenie „zlatého kríža“ 15. marca 2019, keď 50-dňový jednoduchý kĺzavý priemer (SMA) stúpol nad 200-dňový SMA, čo naznačuje, že vyššie ceny sú pred nami. Tento signál sa takmer zvrátil 8. novembra, ale namiesto 50 dní sa SMA zvýšila. Keď je v rámci „zlatého kríža“, je stratégiou kúpiť slabú stránku pre 200-dennú SMA, čo bolo možné dosiahnuť 26. septembra, keď bol priemer 270, 88 dolárov.
Uzavretie 329, 81 dolárov 31. decembra bolo dôležitým vstupom pre moju vlastnú analýzu. Akcie sú nad úrovňou svojich mesačných hodnôt za január na úrovni 304, 58 dolárov a nad úrovňou svojich ročných hodnôt na 289, 12 dolárov. Jeho prvá polročná riziková úroveň je nad grafom na 337, 11 dolárov. Jeho prvá štvrťročná riziková úroveň 369, 89 dolárov je tiež nad rebríčkom.
Týždenný graf pre Adobe
Refinitiv XENITH
Týždenný graf pre Adobe je pozitívny, ale extrémne prekúpený, s akciami nad päťtýždňovým upraveným kĺzavým priemerom 314, 32 dolárov. Akcie sú vysoko nad 200-týždňovým SMA alebo „návratom k priemeru“ za 194, 67 dolárov, čo sa testovalo už viac ako päť rokov.
Pomalé stochastické čítanie 12 x 3 x 3 končiace minulý týždeň sa zvýšilo na 93, 34, z 91, 65 na 27. decembra, čím sa zásoby dostanú nad hranicu 90, 00, ktorá je definovaná ako „nafukovacia parabolická bublina“, ktorá zvyčajne predchádza pokles o 10% až 20% v priebehu nasledujúcich troch až piatich mesiacov.
Obchodná stratégia: Kúpte si akcie spoločnosti Adobe so slabosťou voči mesačným a ročným hodnotám na úrovni 304, 58 USD a 289, 12 USD, a znížte držbu sily na polročnú a štvrťročnú rizikovú úroveň na 337, 11 USD a 369, 89 USD.
Ako používať moje hodnoty a rizikové úrovne: Konečné ceny zásob k 31. decembru 2019 boli vstupmi pre moju vlastnú analytiku a vyústili do novej mesačnej, štvrťročnej, polročnej a ročnej úrovne. Každý používa posledných deväť uzávierok v týchto časových horizontoch. Nové týždenné úrovne sa počítajú po skončení každého týždňa. Nové mesačné úrovne sa vyskytujú po uzávierke každého mesiaca. Na konci každého štvrťroka sa objavujú nové štvrťročné úrovne. Polročné úrovne sa aktualizujú v polovici roka. Ročné úrovne sú v hre po celý rok.
Moja teória je taká, že deväť rokov volatility medzi uzávierkami stačí na to, aby sa predpokladalo, že sú zohľadnené všetky možné býčie alebo medvedie udalosti pre akcie. Aby sa zachytila volatilita cien akcií, investori by mali kúpiť slabinu na úroveň hodnoty a znížiť podiely na sile na riziková úroveň. Pivot je hodnota alebo riziková úroveň, ktorá bola porušená v jeho časovom horizonte. Čapíky fungujú ako magnety, ktoré majú vysokú pravdepodobnosť opätovného testovania pred uplynutím časového horizontu.
Ako používať pomalé stochastické odčítania 12 x 3 x 3 týždenne: Môj výber použitia pomalých stochastických odčítaní 12 x 3 x 3 týždenne bol založený na spätnom testovaní mnohých metód čítania podielov cien akcií s cieľom nájsť kombináciu, ktorá viedla k najmenšiemu počtu. falošné signály. Urobil som to po páde akciového trhu v roku 1987, takže som s výsledkami spokojný viac ako 30 rokov.
Stochastické čítanie sa týka posledných 12 týždňov maximálnych hodnôt, minimálnych hodnôt a zatvárania zásob. Existuje hrubý výpočet rozdielov medzi najvyššou najvyššou a najnižšou najnižšou oproti uzávierkam. Tieto úrovne sú upravené na rýchle a pomalé čítanie a zistil som, že pomalé čítanie fungovalo najlepšie.
Stochastické stupnice čítania sú medzi 00, 00 a 100, 00, pričom hodnoty nad 80, 00 sa považujú za prekúpené a hodnoty pod 20, 00 sa považujú za prepredané. Hodnota nad 90, 00 sa považuje za „nafukujúcu sa parabolickú bublinu“, ktorá je zvyčajne nasledovaná poklesom o 10% až 20% v priebehu nasledujúcich troch až piatich mesiacov. Hodnota pod 10, 00 sa považuje za „príliš lacnú na to, aby sme ju ignorovali“, po ktorej zvyčajne nasleduje zisk 10% až 20% v priebehu nasledujúcich troch až piatich mesiacov.
![Akcie Adobe nastavujú nové maximum, ale sú mimoriadne prekúpené Akcie Adobe nastavujú nové maximum, ale sú mimoriadne prekúpené](https://img.icotokenfund.com/img/company-news/391/adobe-stock-sets-new-high-earnings-is-extremely-overbought.jpg)