Vanguard uznal neuspokojenú potrebu investorov pre jednoduchý a vyvážený investičný fond na dosiahnutie svojich cieľov v oblasti odchodu do dôchodku. Spoločnosť Vanguard urobila predčasný vstup do arény fondu cieľových dátumov začatím svojho prvotného výberu dôchodkových fondov pre cieľové fondy Vanguard v roku 2003, prípadne pridaním ďalších cieľových dátumov v nasledujúcich rokoch. Každý fond v cieľovej sérii má podkladovú zmes fondov indexu Vanguard. Vďaka zloženiu indexových podielových fondov a štýlu riadenia Vanguard má séria fondov Vanguard Target Retirement nízku mieru výdavkov v rozmedzí od 0, 16% do 0, 18%.
Stratégia fondov cieľového dátumu
Fondy cieľového dátumu ponúkajú investorom ľahký spôsob, ako vlastniť diverzifikované portfólio, prostredníctvom jediného výberu podielových fondov, ktorý sa v priebehu rokov mení, aby odrážal kapacitné riziko investora. Pokiaľ ide o dlhodobý cieľový deň, fond obsahuje v prvých rokoch agresívnejšiu kombináciu podkladových fondov akciového indexu. Keď sa cieľový dátum priblíži, upraví sa na konzervatívnejšiu kombináciu. Keď fond dosiahne cieľový dátum, podkladové portfólio bude odrážať portfólio fondu Vanguard Target Income Fund. Fondy nezaručujú určitý výnos k dátumu ich ukončenia, ale automaticky znižujú mieru rizika v portfóliu, keď sa budú blížiť potrebné finančné prostriedky.
Predné cieľové dôchodkové fondy
Súčasná zostava Vanguardských cieľových fondov zahŕňa Vanguardský cieľový dôchodkový fond a cieľové dôchodkové fondy 2015, 2020, 2025, 2030, 2035, 2040, 2045, 2050, 2055, 2060 a 2065. Zoznam začína najkonzervatívnejším fondom a končí. s najagresívnejším fondom. Napríklad dlhodobý horizont pre fond 2060 umožňuje, aby sa portfólio výrazne vážilo v akciách s malým percentom dlhopisov, zatiaľ čo fond v roku 2015 by bol väčšinou dlhopisov a veľmi málo akcií.
Predvojský cieľový dôchodkový fond 2045
Vanguard Target Retirement Fund 2045 je dobrým príkladom na preskúmanie súčasnej výkonnosti a zloženia portfólia. Fond má cieľové časové obdobie od 2041 do 2045 a vlastní štyri fondy indexu Vanguard. Podkladové fondy a ich váha od novembra 2019 sú:
- 54, 4% vo Vanguardovom celkovom indexe akciového trhu 35, 6% vo Vanguardovom celkovom fonde medzinárodného indexu cenných papierov7, 0% vo Vanguardovom celkovom dlhopisovom trhu indexového fondu II.
Pretože časový horizont tohto fondu je 26 rokov, vlastní viac fondov s akciovým indexom a malú časť fondov s dlhopisovým indexom. Investori, ktorí plánujú odísť do dôchodku medzi rokmi 2043 a 2047, by mohli zvážiť tento fond. Ak chcú riskovať menej, môžu si vybrať z predchádzajúcich cieľových dátumov.
Výnos SEC z novembra 2019 je 2, 10%. Fond bol založený v roku 2003, takže potenciálni investori môžu zvážiť silu výkonnosti fondu za viac ako 10 rokov. Priemerná ročná návratnosť (AAR) za 10 rokov bola 9, 98% a fond má štvorhviezdičkové hodnotenie od spoločnosti Morningstar pre svoju trojročnú a päťročnú výkonnosť.
Úspech predvojských cieľových dôchodkových fondov
Spoločnosť Vanguard našla úspech so sériou cieľových fondov tým, že pre odchod do dôchodku ponúkla verziu s nízkymi nákladmi. Počiatočné investičné minimum je 1 000 dolárov, a preto fondy oslovujú jednotlivých investorov a 401 (k) účastníkov. Skupina Vanguard ponúka dobre spravovaný výber fondov so silnou históriou výkonnosti. Dôležitou črtou je aj automatické vyváženie portfólia.
Zákon o ochrane dôchodkov z roku 2006 zahrnul fondy cieľového dátumu ako kvalifikovanú alternatívu investovania do zlyhania (QDIA). Sponzori penzijného plánu môžu tieto prostriedky použiť ako predvolenú investíciu pre účastníkov, ktorí nevykonajú investičné voľby.
Pre investorov, ktorí požadujú jednorazový investičný výber alebo prístup „set-it-and-zabudni“ na investovanie do dôchodku, sú Vanguard Target Retirement Funds ľahkou voľbou. Obzvlášť sa obracajú na mladých investorov, ktorí práve začínajú svoju kariéru a nemusia mať čas ani odborné znalosti na kritiku rôznych investičných rozhodnutí.
