Spektrum produktov a služieb dostupných na dnešnom finančnom trhu stačí na to, aby zmätilo aj odborníkov, a len veľmi málo produktov vyvolalo toľko kontroverzií na verejných aj profesionálnych fórach ako variabilné anuity. Mnoho maklérov a plánovačov ich považuje za nevyhnutné nástroje plánovania odchodu do dôchodku, zatiaľ čo iní finanční experti varujú spotrebiteľov, aby sa im za každú cenu vyhli.
Na tento problém neexistuje žiadna čiernobiela odpoveď. Pred prijatím rozhodnutia však musíte pochopiť výhody a nevýhody týchto investícií.
Výhody variabilných dôchodkov
-
Nepodliehajú limitom príspevkov.
-
Peniaze v nich rastú odložené dane.
-
Mnoho štátov ich chráni pred veriteľmi.
-
Sú oslobodení od dedičstva.
Nevýhody variabilných dôchodkov
-
Môžu skončiť generovaním významných daní.
-
Zvyčajne prichádzajú s vysokými poplatkami.
-
Sú tak zložité, že mnohí, ktorí ich vlastnia, im nerozumejú.
Ako fungujú variabilné dôchodky
Jedným z problémov s variabilnou anuitou je to, že je ťažké pochopiť, ako fungujú.
Čo sa týka toho, čo sú, variabilná anuita je typom dôchodkového účtu. Majiteľ účtu má investičný fond, ktorý je po odchode do dôchodku určený na poskytovanie pravidelného mesačného príjmu vo výške, ktorá podlieha výkyvom hodnoty investícií vybraných pre tento účet.
Variabilné dôchodky sa z hľadiska komplexnosti pravdepodobne na druhom mieste pohyblivého životného poistenia. Podobajú sa svojim pevným a indexovaným bratrancom v tom, že sa vydávajú ako zmluvy, ktoré rastú na základe odloženia dane bez ohľadu na to, či sú vložené do individuálneho dôchodkového účtu (IRA) alebo do iného dôchodkového plánu odloženého na daň.
Za distribúcie, ktoré sa uskutočnia pred vlastníkom zmluvy, je 59½, s určitými výnimkami týkajúcimi sa smrti, zdravotného postihnutia alebo iných faktorov existuje 10% pokuta za predčasné výbery.
Zmluva o variabilnom poistení je však jedinečná v tom, že ponúka vopred vybranú skupinu podúčtov podielových fondov, do ktorej prideľujete poistné, ktoré platíte. Hodnoty fondov rastú a klesajú s trhmi bez záruky istiny.
Väčšina variabilných produktov obsahuje aj poistencov na živobytie a úmrtie, ktorí zaručujú buď minimálnu hodnotu účtu, alebo príjem (pozri nižšie).
Avšak ani táto informácia nestačí na to, aby ste sa mohli kvalifikovane rozhodnúť o nákupe. Musíte tiež poznať klady a zápory týchto jedinečných produktov.
Rôzne anuity môžu poskytovať vynikajúce výnosy z diaľky, ale je rozumné dozvedieť sa o daňovom zaobchádzaní s týmto finančným produktom skôr, ako investujete.
Výhody variabilných dôchodkov
Rôzne anuity môžu ponúknuť balík výhod, ktoré zďaleka nie sú porovnateľné so žiadnym iným typom finančného produktu na dnešnom trhu. Medzi ich hlavné predajné miesta patria:
Neobmedzené príspevky
Ako už bolo spomenuté, množstvo peňazí, ktoré je možné vložiť do variabilnej anuity, nie je nijako obmedzené. Z tohto dôvodu sú obľúbené u bohatých investorov, ktorí hľadajú daňové úkryty. (Väčšina dopravcov stanovuje limit pre počiatočné nákupy.)
Odklad dane
Rovnako ako všetky ostatné formy rent, variabilné renty rastú z roka na rok na základe odloženej dane. Rozdelenia sú zdaniteľné v roku, v ktorom boli vykonané.
Poistná ochrana
Väčšina zmlúv s variabilnou zmenou v súčasnosti ponúka množstvo poistencov v oblasti životného poistenia a úmrtia, ktorí sľubujú zaručený tok príjmu alebo minimálnu hodnotu účtu.
Jezdci, ktorí poskytujú životné dávky, vyplácajú garantovaný tok príjmu, ktorý je založený na hypotetickej garantovanej miere rastu z podúčtov. Túto výplatu budete stále dostávať, a to aj v prípade, že podúčty nedosahujú túto mieru rastu.
Typický jazdec v prípade úmrtia sľubuje príjemcovi najväčší z troch faktorov: aktuálnu hodnotu zmluvy, jej najvyššiu hodnotu k dátumu výročia zmluvy alebo hodnotu založenú na zaručenej hypotetickej miere rastu.
Potenciál pre vyššie výnosy
Ľudia, ktorí vložia svoje peniaze na akciové podúčty a nechajú ich tam 20 a viac rokov, pravdepodobne uvidia vyššiu návratnosť svojich investícií, ako sa dá dosiahnuť z akéhokoľvek iného typu anuity.
Väčšina zmlúv s variabilnými zmluvami ponúka aj základné služby správy peňazí, napríklad pravidelné vyrovnávanie.
Fixné účty, ktoré sú k dispozícii v mnohých variabilných zmluvách, sú často vyššie ako sadzby ponúkané porovnateľnými pevnými produktmi.
Vyhýbanie sa dedičstvu
Rovnako ako v prípade fixných a indexovaných anuitných zmlúv, zmluvy s variabilnou anuitou nie sú bezpodmienečne oslobodené od dedičstva. To umožňuje príjemcom rýchlo získať svoje peniaze.
Ochrana pred veriteľmi
Aj keď sa táto výhoda v jednotlivých štátoch líši, mnohé štáty povoľujú, aby veritelia neviazali peniaze vložené do variabilných alebo iných druhov anuitných zmlúv.
Počiatočné bonusy a vysoké garantované sadzby
Mnoho zmlúv s variabilnou anuitou vyplatí okamžitý bonus za peniaze, ktoré sa platia v zmluve, alebo môžu ponúkať program priemerovania dolára, ktorý pri pôvodnom zostatku platí vysokú fixnú sadzbu a potom peniaze presunie na vybrané podúčty. stanovené časové obdobie, napríklad šesť alebo 12 mesiacov.
Nevýhody variabilných dôchodkov
Napriek ich univerzálnosti nie sú variabilné renty pre všetkých ľudí všetko a majú určité skutočné obmedzenia.
Nízka cena
Na rozdiel od akcií alebo iných cenných papierov sa nákladová základňa variabilných anuít nezvyšuje, keď sú zdedené. Príjemcovia budú platiť daň z celej hodnoty zákazky, ktorá sa zvýšila od dátumu prvého nákupu.
Zlé daňové zaobchádzanie
Hoci variabilné zmluvy rastú s odloženou daňou až do dôchodku, ukladajú rovnakú 10% pokutu za predčasné výbery ako tradičné IRA a kvalifikované plány.
Všetky rozdelenia z týchto zmlúv sa zdaňujú ako bežný príjem, pokiaľ zmluva nebola umiestnená v Roth IRA.
Podobná dlhodobá investícia do indexových fondov, ktoré nevyplácajú dividendy, by mohla priniesť podobný rast, ale s celkovou likviditou a nižšími daňami z dlhodobých ziskov.
Vysoké poplatky
Rôzne anuity sú jedným z najdrahších finančných produktov na trhu. Prichádzajú s nespočetnými poplatkami a platbami, vrátane poplatkov za úmrtnosť a výdavky, poplatkov za správu podúčtov podielových fondov, poplatkov za údržbu zmlúv a ďalších rôznych nákladov. Niektoré zmluvy budú účtovať transakčné poplatky po vykonaní určitého počtu transakcií v rámci zmluvy.
Príspevok na živobytie a úmrtie tiež odpočíta pravidelné poplatky zo zostatku zmluvy.
Väčšina zmlúv sa uzatvára so značným harmonogramom poplatkov za vrátenie, ktoré nemusia vypršať 10 rokov alebo dlhšie.
zložitosť
Ako už bolo uvedené, variabilné renty sú jedným z najkomplikovanejších finančných nástrojov, ktoré sú v súčasnosti k dispozícii, a často ich zle predávajú a rozumejú tak predajcom, ako aj spotrebiteľom.
Spodný riadok
Rôzne anuity vám môžu ponúknuť výhody, ktoré by si vyžadovali kombináciu niekoľkých ďalších druhov investícií a účtov. Musíte však byť dôkladne poučení o svojich nevýhodách.
Hodnota týchto produktov sa dá vyhodnotiť iba v kontexte vašej daňovej situácie, investičných a dôchodkových cieľov a časového horizontu.
![Variabilné anuity: klady a zápory Variabilné anuity: klady a zápory](https://img.icotokenfund.com/img/annuities-guide/885/variable-annuities-pros.jpg)