Poistné zmluvy sa všeobecne považujú za finančné nástroje. Dôchodkové fondy môžu obsahovať mnoho rôznych druhov finančných nástrojov, aj keď nie vždy sú klasifikované ako také. Väčšina daňových režimov, vrátane režimov v Spojených štátoch, ponúka osobitnú starostlivosť o hodnotu poistných nástrojov alebo penzijných fondov.
Jednou spoločnou definíciou finančného nástroja je písomná, právne záväzná povinnosť jednej strany v budúcnosti podmienečne previesť niečo hodnotné, vrátane peňazí, na inú stranu. Všetky finančné nástroje by mali byť schopné slúžiť ako sklad hodnoty a platobných prostriedkov.
Väčšina finančných nástrojov sa klasifikuje ako dlh alebo vlastný kapitál. Poistné rezervy a investície do penzijných fondov obsahujú prvky dlhu aj vlastného imania, takže väčšina regulačných agentúr ich zaraďuje do samostatnej kategórie. Napríklad Medzinárodný menový fond (MMF) ich jednoducho klasifikuje ako „iné“.
Zaobchádzanie s poistnými zmluvami
Poistenie vo svojej najjednoduchšej forme je písomnou ochranou proti neistému riziku peňazí. Aj keď základné poistenie nie je zárukou, sľubuje to potenciál pre finančný prevod z jednej strany na druhú.
Existujú aj iné typy poistných zmlúv, ktoré vyvíjajú peňažnú hodnotu alebo poskytujú iné finančné výhody. Niektoré poistky umožňujú držiteľovi uzatvárať pôžičky v porovnaní s hodnotou poistnej zmluvy. To všetko sú tiež finančné nástroje.
Zaobchádzanie s dôchodkovými fondmi
Dôchodkové fondy nie sú ako poistné zmluvy; sú viac analogické poisťovacím spoločnostiam. Produkty ponúkané dôchodkovými fondmi a obsiahnuté v nich sú finančné nástroje.
Dôchodkové fondy existujú mimo USA, v Európe sa však často nazývajú penzijné fondy. Tradične sú dôchodky nástrojmi dlhodobého alokácie rizikového kapitálu medzi emitentov a investície v horizonte odchodu do dôchodku. Tento vzťah ohrozujú režimy nízkych úrokových sadzieb na celom svete, keďže viac domácností preberá investičné riziká.
![Prečo sa poisťovacie spoločnosti a penzijné fondy považujú za finančné nástroje? Prečo sa poisťovacie spoločnosti a penzijné fondy považujú za finančné nástroje?](https://img.icotokenfund.com/img/retirement-planning-guide/974/why-are-insurance-companies.jpg)