Čo je to poradenský manažment?
Pojem poradenské riadenie sa vzťahuje na poskytovanie profesionálneho, personalizovaného investičného poradenstva. Poradenské služby riadenia umožňujú súkromným osobám konzultovať s investičnými profesionálmi skôr, ako vykonajú zmeny vo svojich portfóliách. Odborníci v oblasti poradenstva majú odborné znalosti v jednej alebo viacerých investičných oblastiach a poskytujú poradenstvo prispôsobené konkrétnej situácii jednotlivca.
Kľúčové jedlá
- Poradenské riadenie je poskytovanie profesionálneho, personalizovaného investičného poradenstva, zvyčajne za poplatok. Jednotlivci, nezávislé tímy alebo skupina odborníkov v rámci súkromnej banky, spoločnosti spravujúcej investície alebo špecializovaného poradenského butiku môžu vykonávať poradenské riadenie. Kľúčové úlohy v poradenstve manažment zahŕňa finančných poradcov, portfóliových manažérov, investičných bankárov a investičných manažérov. Profesionáli v oblasti správy zhodnocovajú osobné situácie svojich klientov, určujú najlepšie triedy aktív, monitorujú investičnú výkonnosť, poskytujú poradenstvo a portfóliá vyváženia.
Porozumenie poradenskému manažmentu
Poradenské riadenie zahŕňa správu a plánovanie investičných portfólií, zvyčajne za poplatok. Jednotliví investori, ktorí hľadajú investičné poradenstvo, vyhľadajú služby poradcu alebo poradenskej spoločnosti. Poradenské riadenie môžu vykonávať jednotlivci, nezávislý tím alebo skupina odborníkov v rámci súkromnej banky, spoločnosti spravujúcej investície alebo špecializovaného poradenského butiku. Medzi kľúčové úlohy v oblasti poradenského riadenia patria:
- Finanční poradcovia: Títo odborníci poskytujú poradenstvo a finančné poradenstvo vrátane správy investícií, daní a plánovania nehnuteľností. Správcovia portfólia: Táto skupina sa skladá z jedného alebo viacerých ľudí, ktorí investujú do ľubovoľného počtu a spravujú každodenné obchodovanie s portfóliom s cieľom maximalizovať návratnosť. Investície bankári: Títo bankári pomáhajú korporátnym klientom nájsť zdroje kapitálu pre obchodné transakcie a tiež poskytujú analýzu a poradenstvo. Investiční poradcovia: Klienti, ktorí sa obracajú na investičných poradcov, dostávajú vysoko špecializované poradenstvo a poradenstvo v oblasti investičného a finančného plánovania.
Investiční poradcovia, ktorí pracujú pre skupiny poradného manažmentu, sa stretávajú a spolupracujú s klientmi v mnohých kapacitách. Hodnotia časový horizont klienta, výkonnostné ciele a znášanlivosť rizika, aby určili, ktoré triedy aktív sú najvhodnejšie investície. Poradcovia sú zodpovední za rutinné monitorovanie investičnej výkonnosti a často vykonávajú pokyny a tiež poskytujú poradenstvo v oblasti alokácie aktív a vyváženia portfólia. Vyváženie portfólia chráni investora pred nežiaducimi rizikami a zaisťuje, aby expozícia portfólia zostala v kompetencii manažéra.
Alokácia aktív je prax vyrovnávania rizika a výnosov v rámci portfólia podľa cieľov jednotlivca alebo politiky inštitúcie. Manažéri rozdeľujú fondy portfólia do troch hlavných tried aktív: Akcie, pevný príjem a hotovosť a ekvivalenty, spolu s alternatívnymi investíciami, ako sú private equity a deriváty.
Pretože každá trieda aktív ponúka rôzne úrovne rizika a návratnosti, každá sa v priebehu času správa odlišne. Investori môžu použiť rôzne alokácie aktív na rôzne ciele. Napríklad niekto, kto v najbližšom období sporí na rok cestovania, môže svoje úspory investovať do konzervatívnej zmesi hotovosti, vkladových certifikátov (CD) a krátkodobých dlhopisov. Ďalšia individuálna úspora zálohy na drahý dom - najmenej desať rokov ďalej - by sa mohla diverzifikovať do viacerých zásob, pretože má viac času na prekonanie krátkodobých výkyvov trhu.
Poradenské riadenie verzus diskrečné investičné riadenie
Poradenské služby v oblasti riadenia umožňujú jednotlivcom udržať si úplnú kontrolu nad svojimi portfóliami a robiť vlastné investičné rozhodnutia. Úlohou investičného poradcu je predovšetkým poskytovať informovaný názor. Takže zatiaľ čo správca majetku, ktorý ponúka poradenské služby, konzultuje so svojimi klientmi a poskytuje poradenstvo, je to práve on, kto robí konečné rozhodnutia o kúpe a predaji.
V poradenskom manažmente je to klient, ktorý robí konečné rozhodnutia o kúpe a predaji.
Diskrečné riadenie investícií funguje opačným spôsobom. V tejto disciplíne profesionálny manažér majetku preberá väčšiu kontrolu nad investičnými rozhodnutiami. Pre klienta je diskrečný prístup viac praktický a je vhodný pre tých, ktorí nemusia mať skúsenosti ani čas na aktívne spravovanie svojich vlastných portfólií. Diskrečnú správu investícií môžu poskytovať iba skúsení odborníci, z ktorých mnohí majú označenie autorizovaný finančný analytik (CFA).
Aj keď poradenskí manažéri vždy trávia čas porozumením cieľom a aktívam svojich klientov, často to nie je taký dôkladný proces ako u dobrovoľných manažérov.
![Definícia poradenského manažmentu Definícia poradenského manažmentu](https://img.icotokenfund.com/img/financial-advisor-guide/319/advisory-management.jpg)