Banky patria medzi najviac využívané inštitúcie v Spojených štátoch. Kombinácia bankovníctva s čiastočnými rezervami a Federal Insurance Insurance Corporation (FDIC) priniesla ochranu bankové prostredie s obmedzenými úverovými rizikami.
S cieľom kompenzovať to tri samostatné regulačné orgány, FDIC, Federálny rezervný systém a kontrolór meny, preskúmajú a obmedzia ukazovatele finančnej páky amerických bánk. To znamená, že obmedzujú, koľko peňazí môže banka požičať v porovnaní s tým, koľko kapitálu banka venuje vlastným aktívam. Úroveň kapitálu je dôležitá, pretože banky môžu „odpísať“ kapitálovú časť svojich aktív, ak celková hodnota aktív poklesne. Majetok financovaný z dlhu nie je možné odpísať, pretože majiteľom dlhopisov a vkladateľom banky sú tieto prostriedky dlžné.
Čo je to pákový pomer?
Nie je veľmi užitočné pozerať sa iba na celkovú výšku pôžičiek poskytnutých bankou. Bez ďalších súvislostí je príliš ťažké vedieť, či je banka nadmerne využívaná. Regulačné orgány tento problém prekonávajú pomocou pomeru aktív k kapitálu v súvahe banky alebo jeho „pákového pomeru“. Vyšší ukazovateľ finančnej páky znamená, že banka musí použiť viac kapitálu na financovanie svojich aktív, prinajmenšom v pomere k celkovej výške vypožičaných prostriedkov.
Banka požičiava peniaze „požičané“ od klientov, ktorí tam vkladajú peniaze. V určitom zmysle sú všetky tieto vklady pôžičky poskytnuté banke, ktoré sú splatné kedykoľvek. Banky majú často aj iných, tradičnejších veriteľov. Pákový pomer sa používa na zachytenie toho, koľko dlhu má banka vo vzťahu k svojmu kapitálu, konkrétne „kapitál Tier 1“ vrátane kmeňových akcií, nerozdeleného zisku a na výber ďalších aktív.
Rovnako ako v prípade ktorejkoľvek inej spoločnosti sa považuje za bezpečnejšie, aby banka mala vyšší pomer zadlženia. Teória je taká, že banka musí použiť svoj vlastný kapitál na poskytovanie pôžičiek alebo investícií alebo na odpredaj svojich najrizikovejších alebo najrizikovejších aktív. Dôvodom je, že existuje menej veriteľov a / alebo menšie riziko zlyhania, ak sa hospodárstvo otočí na juh a investície alebo pôžičky sa nevyplatia.
Bankové nariadenia o pákových pomeroch
Bankové predpisy týkajúce sa pákového efektu sú veľmi komplikované. Federálny rezervný systém vytvoril usmernenia pre holdingové spoločnosti bánk, aj keď tieto obmedzenia sa líšia v závislosti od ratingu prideleného banke. Vo všeobecnosti sa od bánk, ktoré zažívajú rýchly rast alebo čelia prevádzkovým alebo finančným ťažkostiam, vyžaduje, aby udržali vyššie ukazovatele finančnej páky.
Existuje niekoľko foriem kapitálových požiadaviek a minimálnych rezerv na americké banky prostredníctvom FDIC a kontrolóra meny, ktoré nepriamo ovplyvňujú ukazovatele pákového efektu. Úroveň kontroly vyplácaná na základe pákového efektu sa od veľkej recesie v rokoch 2007 - 2009 zvýšila a obavy, že veľké banky sú „príliš veľké na to, aby zlyhali“, slúžili ako volacia karta, aby sa banky stali solventnejšími.
Tieto obmedzenia prirodzene obmedzujú počet poskytnutých pôžičiek, pretože pre banku je ťažšie a drahšie získavať kapitál, ako požičiavať prostriedky. Vyššie kapitálové požiadavky môžu znížiť dividendy alebo znížiť hodnotu akcií, ak sa vydá viac akcií.
![Ako pomery pákového efektu pomáhajú regulovať, koľko banky požičiavajú alebo investujú? Ako pomery pákového efektu pomáhajú regulovať, koľko banky požičiavajú alebo investujú?](https://img.icotokenfund.com/img/financial-analysis/289/how-do-leverage-ratios-help-regulate-how-much-banks-lend.jpg)