Úverová kríza nastane, keď na úverovom trhu nie je dostatok finančných prostriedkov, čo pre dlžníkov sťažuje získanie finančných prostriedkov. Stáva sa to v jednom z troch scenárov: keď majú veritelia k dispozícii obmedzené finančné prostriedky na požičiavanie, keď nie sú ochotní požičať si ďalšie prostriedky, alebo keď zvýšili náklady na pôžičku na mieru, ktorá je pre väčšinu dlžníkov nedostupná.
Pozrime sa na anatómiu úverovej krízy.
Ak úverové inštitúcie utrpeli straty z predchádzajúcich pôžičiek, zvyčajne nie sú ochotné alebo schopné požičiavať. K tomu dôjde, keď dlžníci zlyhajú a vlastnosti, ktoré sú základom zlyhania úveru, pokles hodnoty. V tejto situácii, keď dlžníci neplnia svoje záväzky, banky zabránia hypotékam a pokúsia sa tieto nehnuteľnosti predať, aby získali späť prostriedky, ktoré požičali. Ak teda ceny nehnuteľností klesnú, banka ponechá nehnuteľnosť so stratou. Pretože od bánk sa vyžaduje, aby si zachovali minimálnu úroveň likvidity (kapitál), keď utrpia straty, ich kapitálová pozícia sa zníži, čo zníži sumu, ktorú sú schopní požičiavať.
K úverovým rozdielom môže dôjsť aj vtedy, keď regulačné orgány zvýšia kapitálové požiadavky na finančné inštitúcie. Od bánk a ostatných veriteľov sa vyžaduje, aby udržiavali stanovenú výšku kapitálovej likvidity na základe rizikovo váženej úrovne aktív. Ak sa táto požiadavka zvýši, mnohé banky budú musieť zvýšiť kapitálové rezervy. Aby banky vyhoveli, banky znížia pôžičky a znížia dostupnosť úverov pre jednotlivcov a spoločnosti.
Ak banky tiež na trhu zistia väčšie riziko, často zvýšia svoje úrokové sadzby, aby toto riziko vyvážili. Zvyšujú sa tým náklady na prijaté úvery a pôžičky sa sťažujú prístupom k financovaniu. Ak si dlžníci nie sú ochotní požičať si pri týchto sadzbách, banka pravdepodobne nebude požičiavať vôbec.
Úverová kríza môže značne poškodiť ekonomiku potláčaním hospodárskeho rastu prostredníctvom zníženia kapitálovej likvidity a zníženej schopnosti požičiavať si. Mnoho spoločností si musí požičať peniaze od úverových inštitúcií na financovanie a / alebo rozšírenie operácií; bez tejto schopnosti nie je možné expanziu; v niektorých prípadoch budú musieť spoločnosti ukončiť svoju činnosť. V spojení s recesiou bude úverová kríza často viesť k mnohým podnikovým bankrotom. Zvyšuje to ekonomický dopad krízy tým, že brzdí schopnosť ekonomiky zotaviť sa.
Súvisiace čítanie nájdete v časti Ako bude vaša hypotéka platiť?
(Pokiaľ ide o jednotné kontaktné miesto hypotekárnych záložných hypoték a zmiernenie hypotekárnych úverov, pozrite si funkciu hypotekárnych záložných hypoték .)
![Ako vzniká úverová kríza? Ako vzniká úverová kríza?](https://img.icotokenfund.com/img/global-trade-guide/481/how-does-credit-crunch-occur.jpg)