Čo je retailový fond?
Retailový fond je investičný fond, ktorého kapitál primárne investujú jednotliví investori. Podielové fondy a fondy obchodované na burze (ETF) sú bežné typy retailových fondov, ktoré sú určené pre bežných investorov.
Tieto môžu byť v kontraste s inštitucionálnymi fondmi, ktoré sa zameriavajú na väčšie sumy v dolároch od profesionálnych investorov alebo investičných spoločností, ako sú dôchodkové alebo poisťovacie spoločnosti.
Kľúčové jedlá
- Retailové fondy sú investičné fondy určené pre bežných investorov, na rozdiel od inštitucionálnych investorov. Retailové fondy zahŕňajú mnoho tried podielových fondov a ETF, ktoré sú k dispozícii na transakcie prostredníctvom brokerov alebo priamo od investičnej spoločnosti. Maloobchodné fondy majú často nízke minimálne zostatky - ak existujú - a môžu si účtovať vyšší poplatok za správu ako inštitucionálne fondy, ktoré majú vysoké minimum. Detailní investori sa môžu obzerať do štýlov a prospektu fondu, aby zistili, či by nebolo vhodné zvoliť ich portfólio.
Základy retailových fondov
Retailové fondy sa zameriavajú na investičné záujmy jednotlivých investorov. Uzavreté podielové fondy a fondy obchodované na burze sú dva najbežnejšie typy retailových fondov. Tieto fondy nemajú triedy akcií a obchoduje sa na voľnom trhu. Otvorené podielové fondy kolektívne spravujú investície od retailových aj inštitucionálnych investorov prostredníctvom rôznych tried akcií. Väčšina tried akcií v otvorenom podielovom fonde je určená pre individuálnych retailových investorov. Otvorené podielové fondy neobchodujú na burzách s obchodmi spravovanými spoločnosťou podielových fondov.
Retailové fondy nemajú špecifické požiadavky investorov. Týmto spôsobom sa líšia od iných ponúk fondov na trhu, ktoré určujú určité požiadavky investorov. Napríklad hedžové fondy a investície na súkromnom trhu môžu vyžadovať, aby bol investor akreditovaný so stanoveným čistým majetkom.
Inštitucionálne akcie, na druhej strane, sú triedou podielových fondov, ktoré sú k dispozícii iba pre inštitucionálnych investorov. Zvyčajne majú najnižšie podiely výdavkov vo všetkých triedach podielových fondov, ale vyžadujú minimálnu investíciu 200 000 dolárov alebo viac a môžu vyžadovať ďalšie špecifikácie pre investíciu.
Ciele retailového fondu
Maloobchodné aktíva tvoria významnú časť celkových investícií na trhu. Investičné spoločnosti ponúkajú retailovým investorom širokú škálu cieľov retailového fondu vo všetkých druhoch tried aktív.
S cieľom pomôcť investorom lepšie porozumieť a analyzovať investície do retailových fondov, spoločnosť Morningstar vyvinula štýlové krabice pre akciové fondy aj fondy s pevným výnosom. Analýza štýlov môže pomôcť investorom analyzovať a investovať do retailových fondov s rôznou úrovňou rizika a potenciálnej návratnosti. Retailoví investori môžu pomocou analýzy štýlových skriniek vyvinúť diverzifikované portfólio retailových fondov vo viacerých kategóriách investovania prostredníctvom sprostredkovateľského účtu.
Investovanie do retailového fondu
Jednotliví investori majú na výber širokú škálu retailových fondov. Hoci sú retailové fondy otvorené pre všetkých individuálnych investorov, majú určité transakčné náklady a minimálne investície, ktoré je potrebné zohľadniť.
Jednotliví investori môžu investovať do retailových fondov rôznymi spôsobmi. Podielové fondy sa obchodujú s investičnou spoločnosťou alebo prostredníctvom sprostredkovateľa. S uzavretými fondmi a ETF sa môže obchodovať na otvorenom trhu prostredníctvom sprostredkovateľa. Investovanie prostredníctvom sprostredkovateľov si vyžaduje starostlivú starostlivosť. Pri transakciách s maklérmi s úplnými službami budú investorom účtované predajné poplatky. Poplatky za predaj určuje investičná spoločnosť a sú uvedené v prospekte fondu. Môžu sa pohybovať až do 6% investície investora na transakciu.
Sprostredkovatelia zliav sú často nákladovo efektívnejším spôsobom obchodovania s podielovými fondmi. Sprostredkovatelia zliav často účtujú transakčný poplatok za každý blok obchodu. Spoločnosti fondov spolupracujú so všetkými typmi sprostredkovateľov pri určovaní minimálnej úrovne investícií požadovanej investorom na investíciu. Minimálne investície do retailových fondov sa môžu pohybovať od 100 do 10 000 dolárov.
![Retailový fond Retailový fond](https://img.icotokenfund.com/img/top-mutual-funds/804/retail-fund.jpg)