Obchodná manipulácia typu Flash Boys na mladom kryptomennom trhu prevláda a odhaduje sa na miliardy dolárov podľa novej štúdie uskutočnenej vedcami spoločnosti Cornell Tech a ďalších univerzít. Štyri z piatich hlavných kryptomien sa tento týždeň vrhli do správ o správe, vrátane bitcoínu, éteru, Litecoinu a zvlnenia, keď to bolo opísané v príbehu v Bloombergu.
V štúdii sa uvádza, že manipulácia prevládala pri určitých decentralizovaných kryptomenných burzách (DEXes) a pravdepodobne aj na centralizovaných kryptomenných burzách. „Nemáme tušenie, aký je rozsah nešťastia na centralizovaných burzách, “ povedal Ari Juels, profesor v spoločnosti Cornell Tech počas blockchainovej konferencie v newyorskom mestskom areáli spoločnosti Cornell Tech. "Keby sme extrapolovali to, čo sme videli na DEXes, mohlo by to byť rádovo miliárd dolárov."
Crypto behaviors Mimics Wall Street
Názov štúdie sa vhodne nazýva „Flash Boys 2.0“, pretože tieto obchody fungujú podobne ako tie, ktoré sú uvedené v známej knihe Michaela Lewisa „Flash Boys“, v ktorej obchodníci používajú vysokofrekvenčné obchodovanie a zneužívanie trhu, aby získali obchody pred pomalý súperi. V prípade kryptom sa špeciálne arbitrážne roboty pohybujú pred obchodmi bežných používateľov na decentralizovaných burzách za Bloomberg. Tieto autonómne obchodné programy umožňujú manipulátorom trhu predvídať pohyby iných obchodníkov a profitovať z nich. Títo obchodníci sú tiež schopní získať prioritné objednávky zaplatením vyšších poplatkov, čo im umožňuje využívať praktiky vrátane predného behu, uviedli autori v správe zverejnenej minulý týždeň.
Ako Crypto 'Flash Boys' Trade
- Obchodníci používajú špeciálne arbitrážne roboty, aby predvídali a profitovali z obchodov bežných používateľov. Obchodníci platia vyššie poplatky, aby získali prioritu pri praktikách, ako sú predné behanie, agresívna optimalizácia latencie, správanie zneužívajúce marketing napodobňujúce bežné postupy vysokorýchlostných obchodníkov na Wall Street
DEX Design ohrozuje bezpečnosť blockchainu
DEXes, hoci stále nie je primárnou metódou obchodovania s kryptomenami, rastie na popularite, pretože spoločnosti ako Binance si vytvárajú svoju vlastnú infraštruktúru.
„Vysvetľujeme, že nedostatky dizajnu DEX ohrozujú základnú bezpečnosť blockchainu, “ hovorí správa spoločnosti Cornell Tech. „Tieto roboty vykazujú veľa podobných správania, ktoré využívajú trh - predný beh, agresívna optimalizácia latencie atď. - bežné na Wall Street…“
Autori novín sledovali od októbra šesť decentralizovaných výmen, na ktorých zaznamenali viac ako 500 robotov, ktorí denne generovali až 20 000 dolárov na Bloomberg. Vedci tiež vytvorili svoj vlastný autonómny obchodný program, aby získali hlbší prehľad o tom, ako boli tieto obchody realizované, a dokonca dostali niekoľko ponúk na odkúpenie. „To by malo podnietiť komunitu, aby zvážila nové výmenné návrhy, “ povedal Cornell Tech's Juels.
Pozerať sa dopredu
Štúdia zdôrazňuje širšie riziko investovania do krypto priestoru. Skorší príbeh Bloombergu načrtol štúdiu, ktorá sledovala 100 najlepších webových stránok s kryptomeničmi a určila, že takmer 90% objemu bolo podozrivých. Napriek tomu kryptomena naďalej upriamuje pozornosť inštitucionálnych investorov vrátane obrovskej nadácie Harvardu, ktorá podporuje kryptospoločnosť.