Čo je výnos podielového fondu?
Výnos podielového fondu je mierou návratnosti výnosov podielového fondu. Vypočíta sa vydelením ročnej platby za výplatu dividend hodnotou akcií podielového fondu. Výnosy podielového fondu sa líšia v závislosti od trhovej hodnoty fondu a zmien v ročnej distribúcii dividend.
Výnos podielového fondu sa obvykle počíta denne s čistou hodnotou majetku fondu (NAV), ktorá sa určuje po uzavretí trhu každý deň.
Kľúčové jedlá
- Výnos podielového fondu sa týka výnosov vrátených jeho investorom prostredníctvom úrokov a dividend generovaných investíciami do fondu. Výnos podielového fondu je vyjadrený v percentách na základe výšky príjmu na jednu akciu vydelenej čistou hodnotou aktív akcie. Správcovia fondov môžu používať rôzne metódy výpočtu výnosu fondu, ktorý investori vidia, a preto by potenciálni investori mali konzultovať prospekt fondu, aby zistili, ako sa to dosiahne. Vysoko výnosné podielové fondy môžu byť atraktívne pre investorov, ktorí sa snažia dosiahnuť vyššie výnosy, môže to však byť aj signál, ktorý drží fond riskantnejšie aktíva, ako by ste mohli byť spokojní
Pochopenie výnosov podielového fondu
Výnos podielového fondu môže byť hlavnou charakteristikou, ktorú treba brať do úvahy pre investorov s príjmami. Výpočty podielových fondov obvykle zahŕňajú akýkoľvek typ príjmu vyplatený zo vzájomného fondu za obdobie jedného roka. Distribúciu dividend podielového fondu určuje predstavenstvo, ktoré schvaľuje a zverejňuje distribúciu pre investorov.
Všetky typy podielových fondov vyplácajú dividendy. V podielovom podielovom fonde sa distribúcia zvyčajne prijíma z dividend vyplácaných z akcií v portfóliu. V dlhopisovom podielovom fonde rozdelenie dividend často zahŕňa úroky zaplatené z dlhopisových investícií v portfóliu. Investori hľadajúci vysoko výnosné investície do podielových fondov majú na investovateľnom trhu širokú škálu možností.
Výnos podielového fondu sa často uvádza ako forwardový výnos alebo koncové dvanásťmesačné výnosy. Výnos forwardového podielového fondu znásobuje posledné rozdelenie dividend podľa očakávaného jednoročného harmonogramu výplaty. Koncový dvanásťmesačný dividendový výnos je súčet dividend vyplatených za posledných dvanásť mesiacov vydelený hodnotou jedného podielu v podielovom fonde. Podielové fondy často platia mesačné alebo štvrťročné distribúcie.
Investori do podielových fondov s vysokým výnosom by tiež mali venovať zvýšenú pozornosť výpočtom návratnosti svojho fondu. Rôzne zdroje vykazovania výkonnosti môžu používať rôzne metodiky. Na komplexné posúdenie výkonnosti fondu môžu investori využiť celkovú návratnosť. Na rozdiel od štandardnej návratnosti, celková návratnosť zohľadňuje všetky dividendové dividendy vyplatené fondu.
Príklad výnosu fondu
Predpokladajme, že podielový fond má aktuálnu trhovú cenu 20 USD za akciu a za posledný rok vyplatil mesačné dividendy 0, 04 USD. Konečný výnos dvanásťmesačného fondu by sa vypočítal vydelením ročných dividend vyplatených cenou akcie. Výťažok by teda bol 0, 48 USD / 20 USD = 0, 024 alebo 2, 4%.
Teraz zvážte forwardový výnos podielového fondu. Predpokladajme, že podielový fond má aktuálnu cenu 20 USD, ale podielový fond práve zvýšil svoju mesačnú dividendu na 0, 05 USD. Výnos forwardového fondu by sa vypočítal vydelením očakávanej ročnej dividendy 0, 05 x 12 USD cenou akcií. Preto by bol forwardový výnos 0, 60 USD / 20 USD = 0, 03 alebo 3%.
Niektoré podielové fondy s vysokým výnosom
Investori majú širokú škálu príjmov vyplácajúcich podielové fondy na výber na investovateľnom trhu. Ďalej uvádzame príklady vysoko výnosných podielových fondov.
AB Trh s alternatívnym výnosom (AARYX)
Podielový fond AllianceBernstein All Market Alternative Return Return je jedným z najvyšších výnosových podielových fondov na investovateľnom trhu. Podielový fond investuje do akcií, stálych výnosov a derivátov. Má obchodnú cenu 8, 23 dolárov. Jeho koncový výnos za dvanásť mesiacov je 19, 87%.
Index Vanguard High Dividend Yield Index (VHDYX)
Index Vanguard High Dividend Yield Index je indexový fond. Jeho cieľom je sledovať držbu a návratnosť indexu výnosu vysokej dividendy FTSE. Má obchodnú cenu 32, 86 dolárov. Jeho koncové dvanásťmesačné dividendové výnosy sú 2, 84%.
Dlhopis pre rozvíjajúce sa trhy T. Rowe Price (PRELX)
Podielový fond T. Rowe Price Emerging Markets Bond investuje do dlhopisov krajín s rýchlo sa rozvíjajúcim trhom. Má obchodnú cenu 6, 75 dolárov. Jeho koncový výnos za dvanásť mesiacov je 5, 74%.
