Čo je to syntetický akreditív?
Syntetický akreditív (SLC) je predfinancovaný obchodovateľný nástroj, ktorý zaručuje konkrétnu platbu. Úverové listy môžu byť štruktúrované rôznymi spôsobmi. Rôzne druhy akreditívov možno vo všeobecnosti rozdeliť do dvoch kategórií: financované a nefinancované.
Kľúčové jedlá
- Syntetický akreditív je akreditív, ktorý banka predfinancovala v deň uzávierky, namiesto toho, keď sa prostriedky čerpajú podľa potreby. NaLC sa nazerá ako na menšie riziko ako na bežné akreditívy, pretože vo všeobecnosti vylučujú riziko protistrany. V medzinárodnom obchode sa bežne používajú všetky druhy akreditívov. Predajca môže vyžadovať SLC, pretože má veľa výhod riadenia rizika v porovnaní so štandardným nekrytým akreditívom.
Pochopenie syntetických akreditívov
Akreditívy sa najčastejšie poskytujú ako nekryté, obchodovateľné nástroje. Tieto nástroje poskytujú podporu od banky a ponúkajú druhú líniu financovania, ktorá pomáha zaručiť platbu kupujúcemu predajcovi. Syntetický akreditív simuluje štandardný, nekrytý úverový rámec, vyžaduje si však hlbší vzťah so zložitejšími ustanoveniami. Syntetický akreditív je plne financovaný z peňazí pridelených na konkrétny účet, keď je akreditív podpísaný a nie vykonávaný.
Syntetické akreditívy sa môžu nazývať aj ako dokumentárne akreditívy s úplným financovaním. Zriadenie plne financovaného akreditívu môže mať za následok potenciálne poplatky za účet alebo prípadný akumulovaný úrok, pokiaľ sú finančné prostriedky držané.
Úplne sa v medzinárodnom obchode používajú akreditívy. Druh požadovaného akreditívu bude spravidla určený predajcom. Niektorí predajcovia môžu akceptovať nekryté akreditívy, zatiaľ čo iní požadujú financované syntetické akreditívy. Spoliehaním sa na akreditívy môžu predajcovia zabezpečiť, aby peniaze kupujúceho dostali včas av správnej výške. Ak kupujúci nie je schopný úplne dokončiť nákup, banka uhradí celú alebo zostávajúcu sumu.
riziká
Syntetické akreditívy ponúkajú ešte vyššiu úroveň likvidity a istoty, pretože prostriedky boli vopred usporiadané bankou. Pomáha to, aby boli finančné prostriedky okamžite k dispozícii. V dôsledku toho syntetické akreditívy účinne eliminujú akékoľvek riziko protistrany pre predávajúceho pri transakcii.
Syntetické akreditívy sa v medzinárodnom obchode bežne používajú na uľahčenie obchodu medzi dovozcami, vývozcami a sprostredkovateľmi. Okrem rizika protistrany môžu medzi ďalšie riziká, ktoré SLC pomáhajú zmierňovať, patriť menové riziká, jazykové bariéry a cezhraničné daňové otázky.
Získanie akreditívu
Veľké etablované podniky zapojené do medzinárodného obchodu na celom svete budú zvyčajne mať silný vzťah s finančnou inštitúciou, ktorá sa zaoberá ich akreditívmi. Všetky druhy akreditívov sú formou požičiavania. Vyžaduje si to, aby podnik spĺňal stanovené štandardy poskytovania úverov. Získanie akreditívu preto môže zahŕňať obchodné úverové informácie a / alebo úverové hlásenia.
Komerčné úverové hodnotenie sa líši od individuálneho úverového hodnotenia tým, že mnohé veľké podniky sú ratingovými agentúrami označované ratingom spoločnosti. Rozvinutý vzťah s jediným poskytovateľom úveru je zvyčajne najlepší, pretože finančná inštitúcia môže potenciálne použiť jediný účet na správu akéhokoľvek financovaného a nekrytého akreditívu.
Mnoho veľkých spoločností s nadnárodnými operáciami bude zvyčajne hľadať spoluprácu s veľkou medzinárodnou bankou, ktorá môže uľahčiť rýchle a efektívne spracovanie vo viacerých krajinách. Syntetické akreditívy sú v tomto ohľade obzvlášť užitočné, pretože banka riadi transakčné činnosti a prostriedky sú k dispozícii na okamžité poskytnutie.
Rôzne druhy akreditívov
Existuje niekoľko rôznych druhov akreditívov a akreditívov. Vo všeobecnosti budú všetky typy akreditívov financované alebo nefinancované. Okrem toho môžu byť akreditívy označené alebo štruktúrované ako:
- Obchodné akreditívy: Obchodný vzťah je s bankou, ktorá poskytuje priame platby predajcovi.Standby akreditívy (SLOC): od banky sa vyžaduje, aby vyplatila príjemcovi / predajcovi, iba ak to kupujúci, ktorý získal list, nemôže vykonať.Riešenie listov úveru: Ako revolvingová úverová linka. Povoľuje niekoľko čerpaní oproti stanovenému limitu. Potvrdené akreditívy: Poskytnite ďalšiu záruku od druhej banky. Pre tých, ktorí chcú ďalej minimalizovať riziko protistrany. Zrušiteľný akreditív: Kreditné podmienky je možné kedykoľvek zmeniť.Odvolateľný akreditív: Bez súhlasu všetkých nie je možné vykonávať zmeny v akreditívoch. zúčastnené strany.Úverový akreditív: Ponúka určitú čiastku zálohy.Nápis na akreditív zelenej doložky: Ponúka platbu po špecifikovanej komunikácii o skladovaní.
Príklad syntetického akreditívu v reálnom svete
Veľká medzinárodná banka môže kupujúcim ponúkať akreditívy na trhoch mimo ich domovskej krajiny, keďže títo kupujúci môžu mať problémy so získaním medzinárodného úveru sami. Americká spoločnosť, ktorá podniká napríklad v Číne, by mohla chcieť spolupracovať s čínskou bankou pri spravovaní zmlúv o úvere. Vydaním akreditívov americkým spoločnostiam môže čínska banka pomôcť svojim domácim dovozcom minimalizovať riziká krajiny. Táto dohoda môže tiež znížiť úverové riziko a menové riziko pre zúčastnené strany.
