Prezident Trump vo svojom prejave o stave Únie v roku 2019 oznámil plán infraštruktúry „vybudovať žiariace nové cesty, mosty, diaľnice, železnice a vodné cesty cez našu krajinu“. Tento záväzok vo výške 2 biliónov dolárov sa prepadol v dôsledku politických hádok neskôr v roku rok. Stále však pretrváva potreba zatraktívniť fondy obchodované na burze (ETF), ktoré sa zameriavajú na toto odvetvie.
Najlepšie americké infraštruktúry ETF pravidelne platia pekné dividendy. Spoločnosti, ktoré budujú infraštruktúru, majú veľa stability, pretože ich zmluvy majú tendenciu byť predĺžené. Príjmy sú stabilné a budúce príjmy sú predvídateľné.
V roku 2020, podobne ako v mnohých iných odvetviach, bude faktorom narušenie technológií a technológií. Preto bude veľa predpovedí plánov a špičkových spoločností v tomto odvetví veľmi ovplyvnené faktormi, ako sú zmeny vo výrobe elektriny, spôsoby dopravy a spôsoby komunikácie. Výhercovia v kategórii infraštruktúry budú pravdepodobne mať výhodu v technologických inováciách.
V dôsledku toho sa očakáva, že sektor infraštruktúry bude rásť široko a zavedené spoločnosti ponúknu vyššie dividendy, aby prilákali investorov. Nižšie sú uvedené štyri z najlepších infraštruktúrnych ETF, ktorých návratnosť sa očakáva v roku 2020. Finančné prostriedky boli vybrané na základe výkonnosti kategórie. Všimnite si, že žiadny z týchto ETF nie je čisto hrou na americkej infraštruktúre - investujú globálne -, ale všetci sú vystavení významnému USA; asi 30% až 40% zastúpených krajín býva Američanom.
Všetky údaje sú aktuálne k 3. januáru 2020.
kľúčové jedlá
- Potreba nových ciest, mostov, rýchlostných ciest, tunelov a ďalších typov infraštruktúry je stále prebiehajúca, čo môže urobiť z ETF infraštruktúry dobrú hru. Medzi popredné americké ETF, ktoré sa špecializujú na toto odvetvie, patrí SPDR S&P Global Infrastructure ETF (GII), Globálna infraštruktúra iShares ETF (IGF), Legg Mason Globálna infraštruktúra ETF (INFR) a FlexShares STOXX Globálny index indexu širokej infraštruktúry (NFRA).
1. SPDR S&P Globálna infraštruktúra ETF (GII)
- Čistý majetok: 402, 48 mil. Výnos: 3, 12% Jednoročný denný výnos: 25, 28% pomer nákladov (netto): 0, 40%
Tento fond je v súlade s indexom globálnej infraštruktúry S&P, ktorý tvorí top 75 verejne obchodovaných spoločností v oblasti infraštruktúry na celom svete. Jeho cieľom je napodobniť celkovú výkonnosť tohto referenčného kritéria, a preto si udržiava najmenej 80% svojich aktív v indexových cenných papieroch. Investuje tiež do depozitných certifikátov založených na cenných papieroch z indexu. Pokiaľ ide o sektor, jeho hlavné váhy sú v priemysle (predovšetkým v doprave) a verejnoprospešných službách (asi 40% portfólia), pričom energia je vzdialená tretina (19, 71%). Spoločnosti, ktoré vlastní, sú predovšetkým v USA, Kanade a Austrálii.
2. Globálna infraštruktúra iShares ETF (IGF)
- Čistý majetok: 3, 38BYield: 3, 16% Jednoročný denný výnos: 25, 31% pomer nákladov (netto): 0, 46%
Tento fond - najväčší, najstarší a najlikvidnejší v kategórii infraštruktúra - sleduje aj index globálnej infraštruktúry S&P, takže váha jednotlivých sektorov a krajín je veľmi podobná ako v prípade GII. Ponecháva však 90% svojich aktív v cenných papieroch z podkladového indexu. Môže tiež investovať do cenných papierov, ktoré sú podobné indexom. Až 10% svojich aktív môže byť investovaných do futures, opcií a swapov. Investuje iba do spoločností, ktoré sú v rozvinutých krajinách.
3. Legg Mason Global Infrastructure ETF (INFR)
- Čistý majetok: 21, 56Mýnos: 3, 36% Jednoročný denný výnos: 23, 85% Pomer výdavkov (netto): 0, 40%
INFR sa riadi indexom RARE Global Infrastructure Index a udržiava minimálne 80% svojich prostriedkov v cenných papieroch tohto indexu. Všetky cenné papiere v indexe umiestnené na rozvinutých aj rozvíjajúcich sa trhoch sú tiež v indexe MSCI ACWI All Cap. INFR v súčasnosti kladie dôraz na spoločnosti poskytujúce služby; takmer polovica portfólia (48, 25%) patrí do tohto sektora. Významné váženie majú aj energetické a priemyselné podniky. Medzi neobvyklejšie fondy patria medzi svoje podiely aj telekomunikačné spoločnosti - poskytovatelia káblových a satelitných služieb. Približne jedna tretina jej spoločností má sídlo v USA; Kanada, Japonsko a Austrália sú ďalšie významné krajiny.
4. FlexShares STOXX Global Broad Infrastructure Index Fund (NFRA)
- Čistý majetok: 1, 57Položka: 2, 33% Jednoročný denný výnos: 25, 73% Pomer výdavkov (netto): 0, 47%
Referenčným bodom tohto fondu je index globálnej širokej infraštruktúry STOXX, ktorý je určený na sledovanie výkonnosti infraštruktúrnych spoločností, ktoré sú na rozvinutých aj rozvíjajúcich sa trhoch, vrátane americkej NFRA investuje najmenej 80% svojich aktív do indexových cenných papierov (alebo v ADR a NDR na ich základe). Sektorovo zdôrazňuje NFRA priemysel (34, 58% portfólia), verejné služby (24, 52%) a, podobne ako INFR, komunikačné služby (24, 80%). Väčšina jej holdingov má sídlo v USA, Kanade alebo Japonsku.