Čo sú odložené obstarávacie náklady - DAC?
Časovo rozlíšené obstarávacie náklady (DAC) sa zvyčajne používajú v poisťovníctve, keď spoločnosť hradí predajné náklady spojené s obstaraním nového zákazníka počas doby platnosti poistnej zmluvy.
Pochopenie odložených obstarávacích nákladov (DAC)
Poisťovacie spoločnosti znášajú pri vydávaní nových obchodov vysoké počiatočné náklady, vrátane provízií za sprostredkovanie externým distribútorom a maklérom, nákladov na upisovanie a zdravotnícke náklady. Tieto náklady môžu často prekročiť poistné platené v prvých rokoch rôznych druhov poistných plánov.
Implementácia DAC umožňuje poisťovniam postupne rozdeľovať tieto náklady, keď získavajú príjmy. Použitie tejto metódy účtovania vedie k zníženiu napätia v prvom roku a k vytváraniu plynulejšieho modelu zárobkov.
Od roku 2012 sa od poisťovateľov vyžadovalo dodržiavanie nového pravidla Federálnej rady pre účtovné štandardy (FASB), „Účtovanie nákladov spojených s nadobudnutím alebo obnovením poistných zmlúv“ alebo ASU 2010-26. FASB umožňuje spoločnostiam kapitalizovať tieto náklady a amortizovať ich v priebehu času, čo znamená, že sa zaznamenávajú skôr ako aktíva ako náklady a môžu sa vyplácať postupne.
dôležitý
DAC sa v súvahe považuje za aktívum a amortizuje sa počas životnosti poistnej zmluvy v súlade so všeobecne uznávanými účtovnými zásadami (GAAP).
FASB vyžaduje, aby spoločnosti amortizovali zostatky „na konštantnej úrovni“ počas očakávanej doby platnosti zmlúv. V prípade neočakávaného ukončenia zmluvy FASB rozhodne, že DAC sa musí odpisovať, ale nepodlieha testu na zníženie hodnoty, čo znamená, že majetok sa nemeria, aby zistil, či stále stojí za sumu uvedenú v súvahe.
Amortizácia DAC
DAC predstavuje „nevymoženú investíciu“ do vydaných poistných zmlúv, a preto sa kapitalizuje ako nehmotné aktívum na porovnanie nákladov s príslušnými príjmami. Obstarávacie náklady sa časom vykazujú ako náklady, ktoré znižujú aktíva DAC. Proces vykazovania nákladov vo výkaze ziskov a strát sa nazýva amortizácia a týka sa amortizovaného alebo zníženého majetku DAC v priebehu niekoľkých rokov.
Amortizácia vyžaduje základ, ktorý určuje, koľko DAC by sa malo zmeniť na výdavky za každé účtovné obdobie. Amortizačný základ sa líši podľa klasifikácie Federálnych účtovných štandardov (FAS):
- FAS 60 / 97LP - PremiumsFAS 97 - Odhadované hrubé zisky (EGP) FAS 120 - Odhadované hrubé marže (EGM)
Podľa FAS 60 sú predpoklady „zablokované“ v otázke politiky a nemôžu sa zmeniť. Podľa FAS 97 a 120 sa však predpoklady zakladajú na odhadoch, ktoré možno podľa potreby upravovať. Amortizácia DAC používa ako základ odhadované hrubé marže a úroková sadzba sa uplatňuje na DAC na základe návratnosti investícií.
Požiadavky na časovo rozlíšené obstarávacie náklady (DAC)
Pred zavedením ASU 2010-26 bol DAC nejasne opísaný ako náklady, ktoré „sa menia a súvisia predovšetkým s nadobudnutím poistných zmlúv.“ To viedlo spoločnosti k zložitej úlohe tlmočenia, ktoré výdavky sú oprávnené na odklad a často viedli k širokú škálu poisťovacích spoločností klasifikovať väčšinu svojich nákladov ako DAC.
FASB neskôr dospel k záveru, že účtovníctvo DAC bolo zneužívané a reagovalo poskytovaním jasnejších usmernení. ASU 2010-26 boli sprevádzané dvoma dôležitými zmenami, aby sa splnili kapitalizačné kritériá:
- Spoločnosti môžu odložiť iba náklady spojené s úspešným umiestnením nového podnikania, a nie všetky výdavky súvisiace s predajom. Iba časť nákladov na back-office priamo spojených s príjmami sa môže považovať za aktívum DAC.
Príklady odložiteľných nákladov zahŕňajú:
- Provízie presahujúce konečné provízieUpisovacie nákladyPolitné emisné náklady
Kľúčové jedlá
- Časové rozlíšenie obstarávacích nákladov (DAC) je, keď spoločnosť uhradí náklady spojené s nadobudnutím nového zákazníka počas doby platnosti poistnej zmluvy. Pri použití tejto metódy účtovania sa znižuje ročná záťaž politiky a vytvára sa hladší model zárobkov. DAC sa kapitalizuje ako nehmotné aktívum na vyrovnanie nákladov so súvisiacimi príjmami. Spoločnosti môžu iba odkladať náklady spojené s úspešným umiestnením nového podnikania a nemôžu amortizovať všetky náklady na back-office.
