Pre tých investorov, ktorí prežili jeden alebo viac výrazných poklesov trhu, sa získali určité ponaučenia. Niektoré firmy nielenže prežijú tieto poklesy, ale aj z nich profitujú. Prečo niektoré investičné spoločnosti jazdia lepšie ako iné a prežívajú trhové vlny?
Úspešné spoločnosti majú dlhodobú investičnú filozofiu a dodržiavajú ju. Majú tiež silnú investičnú stratégiu, ktorú formalizujú v rámci svojich produktov, a pochopili, že hoci určité riziko je súčasťou hry, stabilný a disciplinovaný prístup zaručuje dlhodobý úspech. Keď pochopia kľúčové nástroje úspešných investičných spoločností, môžu ich jednotliví investori ľahko prijať, aby boli úspešní. Prijatím niektorých ich stratégií môžete investovať ako profesionáli.
Sila v stratégii
Predtým, ako zvážite akúkoľvek investičnú stratégiu, stanovte silnú investičnú filozofiu. Investičná filozofia je základom investičných politík a postupov av konečnom dôsledku aj dlhodobých plánov. Stručne povedané, investičná filozofia je súbor základných presvedčení, z ktorých sú vyvinuté všetky investičné stratégie. Aby bola investičná filozofia správna, musí sa zakladať na primeraných očakávaniach a predpokladoch, ako môžu historické informácie slúžiť ako nástroj na správne investičné poradenstvo.
Napríklad investičná filozofia „každý rok poraziť trh“ je pozitívnym cieľom, je však príliš vágna a neobsahuje správne zásady. Je tiež dôležité, aby rozumná investičná filozofia definovala investičné časové horizonty, triedy aktív, do ktorých treba investovať, a pokyny, ako reagovať na volatilitu trhu pri súčasnom dodržiavaní investičných zásad. Dôkladná dlhodobá investičná filozofia tiež udržiava úspešné firmy na ceste k týmto smerniciam, namiesto toho, aby prenasledovala trendy a pokušenia.
Pretože každá investičná filozofia je vyvinutá tak, aby vyhovovala investičnej spoločnosti alebo možno individuálnemu investorovi, pre jej vypracovanie neexistujú žiadne štandardné postupy. Ak vyvíjate investičnú filozofiu prvýkrát a chcete investovať ako profesionál, uistite sa, že pokrývate nasledujúce témy:
- Definujte svoje základné presvedčenia
Najzákladnejšie a najzákladnejšie názory sú načrtnuté, pokiaľ ide o dôvod a účel investičných rozhodnutí. Časové horizonty
Aj keď by investori mali vždy plánovať v dlhodobom časovom horizonte, vaša presnejšia lehota by mala naznačovať dobrá filozofia. nebezpečenstvo
Jasne definujte, ako akceptujete a meriate riziko. Na rozdiel od investovania do sporiaceho účtu je základným pravidlom investovania koncepcia rizika / odmeny zvyšovania vašich očakávaných výnosov so zvýšeným rizikom. Alokácia a diverzifikácia aktív
Jasne definujte svoje hlavné presvedčenie o alokácii a diverzifikácii aktív, či už sú aktívne alebo pasívne, taktické alebo strategické, úzko zamerané alebo široko diverzifikované. Táto časť vašej filozofie bude hnacou silou pri vývoji vašich investičných stratégií a buduje základ, na ktorý sa bude vracať, keď vaše stratégie potrebujú nové vymedzenie alebo vyladenie.
Sprievodca pre investorov k návratom po skončení zlatého veku
Tajomstvo úspechu
Úspešné firmy implementujú aj produktové fondy, ktoré odrážajú ich investičné filozofie a stratégie. Pretože filozofia riadi vývoj stratégií, napríklad investičné stratégie základného štýlu sú zvyčajne najbežnejšie v najúspešnejších produktových radoch a mali by byť súčasťou individuálneho plánu. Základné držby alebo stratégie majú rôzne interpretácie, ale vo všeobecnosti sú hlavné stratégie vlastného imania a dlhopisov spravidla typmi fondov s veľkým kapitálom, modrým čipom a investičným stupňom, ktoré odrážajú celkový trh.
Úspešné firmy tiež obmedzujú svoje schopnosti prijímať veľké sektorové stávky vo svojich hlavných produktoch. Aj keď to môže obmedziť stenový potenciál pri uzatváraní stávok v správnom sektore, smerové stávky môžu pomôcť pridať do fondu značnú volatilitu.
Pri definovaní investičnej stratégie postupujte podľa prísnej disciplíny. Napríklad pri definovaní základnej stratégie nesledujte trendy. Investori samozrejme môžu mať definované stratégie dynamiky, ktoré sú začlenené do celkového investičného plánu.
Návrh stratégie
Pri navrhovaní spoľahlivej investičnej stratégie by sa mali zvážiť nasledujúce otázky.
- Časový horizont
Spoločnou chybou pre väčšinu individuálnych investorov je to, že ich časový horizont končí, keď odídu do dôchodku. V skutočnosti to môže ísť ďaleko za hranicu odchodu do dôchodku, ba dokonca za život, ak šetríte pre ďalšiu generáciu. Investičné stratégie sa musia zameriavať na dlhodobý horizont vašej investičnej kariéry, ako aj na čas na konkrétne investície. Alokácia aktív
To je, keď jasne definujete, aké bude vaše cieľové pridelenie. Ak ide o taktickú stratégiu, mali by sa definovať rozsahy pridelených prostriedkov, ak sú svojou povahou strategické. Na druhej strane je potrebné načrtnúť tvrdé línie s konkrétnymi plánmi na vyváženie, keď sa trhy posunú. Úspešné investičné spoločnosti pri vyvažovaní dodržiavajú prísne pokyny, najmä v strategických plánoch. Jednotlivci na druhej strane často robia chybu, keď sa prudko pohybujú na trhoch, aby sa vzdali svojich stratégií. Risk Vs. spiatočný
Jasne definujte svoju toleranciu rizika. Je to jeden z najdôležitejších aspektov investičnej stratégie, pretože riziko a návratnosť sú úzko spojené po dlhú dobu. Či už ho meráte vzhľadom na referenčnú hodnotu alebo absolútnu štandardnú odchýlku portfólia, dodržujte svoje vopred stanovené limity.
Tvorba detailov
Investičné stratégie definujú konkrétne časti celkového plánu. Úspešní investori nedokážu poraziť trh na 100 percent času, ale môžu vyhodnotiť svoje investičné rozhodnutia na základe ich súladu s pôvodnou investičnou stratégiou.
Potom, čo ste prežili niekoľko trhových cyklov, môžete potenciálne začať vidieť vzory horúcich alebo populárnych investičných spoločností, ktoré zhromažďujú nebývalé zisky. Bol to jav pri rozmachu investovania do internetových technológií. Akcie technologických spoločností sa zvýšili na úroveň vysokých hviezd a investori - inštitucionálni aj osobne - investovali do fondov. Nanešťastie pre niektoré z týchto spoločností bol úspech krátkodobý, pretože tieto mimoriadne zisky boli neopodstatnené. Mnoho investorov sa odklonilo od svojich počiatočných investičných stratégií, aby prenasledovali vyššie výnosy. Neskúšajte zasiahnuť domáce behy. Zamerajte sa na údery základne.
To znamená, že snaha poraziť trh pomocou dlhých záberov je nielen náročná, ale vedie k úrovni volatility, ktorá z dlhodobého hľadiska s investormi neuspokojí. Jednotliví investori sa často dopúšťajú chýb, ako napríklad prílišného využívania pákového efektu, keď sa trhy pohybujú smerom nahor, a vyhýbajú sa trhom, keď klesajú. Odstránenie predpojatosti ľudí dodržiavaním stanoveného prístupu a zameranie sa na krátkodobé víťazstvá je skvelý spôsob, ako zmerať svoju investičnú stratégiu, ako sú klady a zápory.
Spodný riadok
Užívanie podnetov od úspešných profesionálnych investorov je najjednoduchším spôsobom, ako sa vyhnúť bežným chybám a udržať orientáciu. Navrhnutie zdravej investičnej filozofie vytvára pôdu pre profesionálnych a individuálnych investorov, rovnako ako silná nadácia v domácnosti. Vybudovanie tohto nadácie na vytvorenie investičných stratégií vytvára silné smery a určuje cesty, ktorými sa treba uberať.
Investovanie ako profesionáli tiež znamená vyhnúť sa pokušeniu unášať sa z vašej investičnej filozofie a stratégií a snažiť sa prekonať veľké marže. Aj keď sa to dá urobiť občas a niektoré firmy to urobili v minulosti, je takmer nemožné dôsledne poraziť trhy veľkými maržami. Ak dokážete vytvoriť svoje investičné plány a ciele, napríklad úspešné investičné spoločnosti, môžete investovať ako profesionáli.
![Ako investovať ako inštitúcia Ako investovať ako inštitúcia](https://img.icotokenfund.com/img/affluent-millennial-investing-survey/105/how-invest-like-an-institution.jpg)