V prvej polovici roku 2018 pravdepodobne zostalo niečo, čo by si želala miliardárska správkyňa fondu Bill Gross. Grossov dlhopisový fond „podľa správy Bloomberga podľa správy Bloomberga priniesol investorom v priebehu týchto šiestich mesiacov najhoršiu výkonnosť medzi svojimi rovesníkmi.“
Zostatok na 1, 48 miliárd dolárov
Jún bol štvrtým po sebe nasledujúcim mesiacom výberov, ktoré znížili Gross's Janus Henderson Global Unconstrained Bond Fund na približne 1, 48 miliárd dolárov. Hodnota fondu v prvej polovici roku 2018 klesla o 6, 3%.
V širšom meradle neviazané podielové fondy zaznamenali tento rok zatiaľ len rozptýlený úspech, a to najmä vďaka rastúcim úrokovým sadzbám, ktoré tlmili celkové výnosy. Tieto fondy majú flexibilitu na to, aby sa odklonili od tradičných referenčných hodnôt; Aj keď to môže byť dobrá vec, môže to tiež umožniť, aby sa finančné prostriedky v tejto kategórii tiež trochu nestarali. Podľa správy sa index Bloomberg Barclays v USA, ktorý slúži ako referenčný bod pre strednodobé fondy, od januára do konca júna znížil o 1, 6%.
Júnové odtoky fondu dosiahli približne 185 miliónov dolárov po približne 300 miliónoch dolárov, ktoré vystúpili v máji. Fond mal vo februári spravované celkové aktíva vo výške približne 2, 24 miliárd dolárov.
Posledný medzi 44 rovesníkmi
Správa naznačuje, že Grossov fond sa dostal na posledné miesto za výkonnosť v prvej polovici, keď sa nahrali na 44 rovesníkov. Fond, ktorý sa spoliehal predovšetkým na stratégie založené na derivátoch a opciách, 29. mája poklesol o 3%; Toto bol najväčší jednodňový pokles roku v dlhopisových podielových fondoch spravujúcich viac ako 1 miliardu dolárov. Gross pripísal pokles zlej stávky na potenciálne zúženie priestoru medzi americkou štátnou pokladnicou a nemeckými dlhopisovými sadzbami, ku ktorému nedošlo.
1. júna Gross navrhol, že „stratégiou bude krátka nemecká bunda a dlhé štátne pokladnice v USA. To bol základ pre zlý deň a zlý obchod.“
Gross, ktorý v roku 1971 spoluzakladal spoločnosť Pacific Investment Management Co., sa v roku 2014 rozdelil so svojou pôvodnou spoločnosťou za menej priaznivých okolností. V tom istom roku sa pripojil k spoločnosti Janus. Ako v minulom roku, asi 700 miliónov dolárov v neviazanom fonde boli jeho vlastné peniaze.
Aj keď je pravda, že určité aspekty výkonnosti a dividend zostávajú nezapočítané, čo znamená, že vyššie uvedené čísla sa môžu líšiť od skutočných čísel, niet pochýb o tom, že posledných pár mesiacov bolo pre Grossa a jeho fond ťažké.
![Investori v tomto roku stiahnu z fondu hrubého účtu 580 miliónov dolárov Investori v tomto roku stiahnu z fondu hrubého účtu 580 miliónov dolárov](https://img.icotokenfund.com/img/company-news/551/investors-pull-580-million-from-bill-grossfund-this-year.jpg)