Čo je nedostatok dôchodku?
Nedostatok dôchodku je situácia, keď spoločnosť ponúkajúca zamestnancom program so stanovenými požitkami (DB) nemá dostatok peňazí na to, aby splnila povinnosti dôchodkového fondu. K nedostatku dôchodku zvyčajne dochádza, pretože investície vybrané správcom dôchodkov nesplnili očakávania. Dôchodok s deficitom sa považuje za nedostatočne financovaný.
Kľúčové jedlá
- Zlyhanie dôchodku je vtedy, keď dôchodkové plány so stanovenými požitkami nemajú k dispozícii dostatok peňazí na pokrytie svojich súčasných a budúcich záväzkov. To môže byť pre spoločnosť riskantné, pretože dôchodkové záruky pre bývalých a súčasných zamestnancov sú často právne záväzné. stratou investícií, zlým plánovaním, demografickými zmenami alebo prostredím s nízkou úrokovou mierou.
Porozumenie nedostatkom dôchodkov
Dôchodkový program so stanovenými požitkami sa poskytuje so zárukou, že sľúbené platby budú prijaté počas dôchodkových rokov zamestnanca. Spoločnosť investuje svoj dôchodkový fond do rôznych aktív s cieľom vytvoriť dostatok príjmov na pokrytie záväzkov, ktoré z týchto záruk vyplývajú pre súčasných aj budúcich dôchodcov.
Stav financovania dôchodkového plánu popisuje, ako sa jeho aktíva verzus pasíva hromadí. Nedostatok dôchodkov znamená, že záväzky alebo povinnosti vyplácať dôchodky presahujú aktíva, ktoré sa akumulovali na financovanie týchto platieb. Dôchodky môžu byť nedostatočne financované z niekoľkých dôvodov. Zmeny úrokových sadzieb a straty na akciových trhoch môžu výrazne znížiť aktíva fondu. Počas hospodárskeho spomalenia sú dôchodkové plány náchylné na nedostatočné financovanie.
Zlyhanie dôchodku je významnou udalosťou, ktorá vyžaduje, aby spoločnosť ponúkajúca program so stanovenými požitkami podnikla kroky na nápravu situácie. Spoločnosť, ktorá začína dôchodok, je zodpovedná za vyplácanie svojich zamestnancov peniazmi, ktoré im boli zaručené. V takomto pláne zamestnanec nepreberá žiadne investičné riziko. Spoločnosť v zásade zaručila oprávneným zamestnancom, ktorí pre nich pracovali určitý čas, že po odchode do dôchodku dostanú určitú sumu peňazí. Ak peniaze nie sú k dispozícii, keď sú ľudia pripravení na dôchodok, môže to ohroziť spoločnosť aj zamestnancov.
Zabránenie nedostatkom
Správcovia fondov a spoločnosti môžu predpovedať, či nastane problém so splnením ich povinností ešte predtým, ako dôchodcovia dostanú pridelené platby. Po zistení nedostatku by jednou z možností bolo zvýšenie príspevkov, ktoré prispievajú k plánu. Známym príkladom tohto postupu bola automobilová spoločnosť General Motors, ktorá zistila, že v roku 2016 čelila nedostatku dôchodkov a následne pridelila značnú časť ziskov spoločnosti, aby zabezpečila splnenie záväzkov spoločnosti. Aj keď je to spoľahlivá možnosť, tento postup by narušil čistý príjem spoločnosti.
Ďalšou možnosťou, ako spoločnosť vyrovnať tento nedostatok, je jednoducho zlepšiť svoju investičnú výkonnosť; táto stratégia je však spojená s rizikom, pretože nie sú zaručené vyššie výnosy.
Úloha dôchodkového poistenia
V niektorých prípadoch sa spoločnosť, ktorá nedokáže vyrovnať nedostatok dôchodku vlastnými peniazmi, môže požiadať o úľavu od dôchodkového poistenia. Existuje podnik sponzorovaný vládou USA, ktorý je známy ako penzijná spoločnosť, ktorá podporuje dôchodkové dávky (PBCG), aby povzbudila pokračovanie a udržiavanie súkromných programov so stanovenými požitkami, zabezpečila výplatu dôchodkových dávok a udržala prémie za dôchodkové poistenie pod kontrolou. PBCG, ktorý bol vytvorený zákonom o bezpečnosti príjmu v dôchodku z roku 1974 (ERISA), môže byť schopný zasiahnuť a zabezpečiť úplné vyplácanie dôchodkov, keď spoločnosť čelí nedostatku. Výmenou za túto ochranu musí spoločnosť zaplatiť prémiu za každého pracovníka, ktorý je zahrnutý v pláne.
![Nedostatok dôchodku Nedostatok dôchodku](https://img.icotokenfund.com/img/retirement-planning-guide/606/pension-shortfall.jpg)