Čo je to termínovaný úver?
Termínovaný úver je úver od banky na konkrétnu sumu, ktorá má stanovený splátkový kalendár a má pevnú alebo pohyblivú úrokovú sadzbu. Termínovaný úver je často vhodný pre zavedené malé podniky so správnymi finančnými výkazmi. Termínovaný úver môže tiež vyžadovať značnú akontáciu, aby sa znížili sumy platby a celkové náklady na pôžičku.
Termín úver
Ako funguje termínovaný úver
Pri podnikových pôžičkách je termínovaný úver zvyčajne určený na vybavenie, nehnuteľnosť alebo pracovný kapitál splatený medzi jedným a 25 rokmi. Malé podniky často používajú hotovosť z termínovaného úveru na nákup stálych aktív, ako sú vybavenie alebo nová budova, na svoj výrobný proces. Niektoré podniky si požičiavajú hotovosť, ktorú potrebujú na fungovanie z mesiaca na mesiac. Mnoho bánk zaviedlo programy pôžičiek osobitne na pomoc spoločnostiam týmto spôsobom.
Termín pôžička nesie fixnú alebo variabilnú úrokovú sadzbu - na základe referenčnej sadzby, ako je americká primárna sadzba alebo londýnska ponúkaná úroková sadzba pre Londýn (LIBOR) - mesačný alebo štvrťročný splátkový kalendár a stanovený dátum splatnosti. Ak sa výnosy z pôžičky použijú na financovanie nákupu aktíva, doba jeho životnosti môže mať vplyv na splátkový kalendár. Pôžička vyžaduje kolaterál a prísny schvaľovací proces, aby sa znížilo riziko zlyhania alebo neuskutočnenia platieb. Termínované pôžičky však vo všeobecnosti neobsahujú žiadne sankcie, ak sa splácajú v predstihu.
Kľúčové jedlá
- Termínovaný úver je úver vydaný bankou na pevnú sumu a splátkový kalendár s pevnou alebo pohyblivou úrokovou sadzbou. Spoločnosti často využívajú výnosy z termínovaného úveru na nákup fixných aktív, ako sú vybavenie alebo nová budova, pre svoj výrobný proces..Termálne pôžičky môžu byť dlhodobými nástrojmi s pevnými platbami, zatiaľ čo krátkodobé a strednodobé pôžičky môžu vyžadovať platby balónom.
Druhy termínovaných pôžičiek
Termínované úvery sa dodávajú v niekoľkých variantoch, ktoré zvyčajne odrážajú životnosť úveru.
- Krátkodobá pôžička, ktorá sa zvyčajne ponúka firmám, ktoré nespĺňajú podmienky na poskytnutie úverovej linky, sa spravidla prevádzkuje menej ako rok, aj keď sa môže vzťahovať aj na pôžičku do 18 mesiacov. Strednodobá pôžička sa zvyčajne poskytuje na viac ako jeden rok, ale menej ako tri roky, a je vyplácaná v mesačných splátkach z peňažných tokov spoločnosti. Dlhodobá pôžička je splatná tri až 25 rokov, využíva aktíva spoločnosti ako kolaterál a vyžaduje mesačné alebo štvrťročné splátky zo ziskov alebo peňažných tokov. Pôžička obmedzuje ďalšie finančné záväzky, ktoré môže spoločnosť prevziať, vrátane iných dlhov, dividend alebo platov istiny a môže si vyžadovať splácanie pôžičky.
Strednodobé aj kratšie dlhodobé pôžičky môžu byť aj balónové pôžičky a prichádzajú s balónovými platbami - takzvanými, pretože konečná splátka zväčšuje objem alebo „balóny“ v oveľa väčšej miere ako ktorákoľvek z predchádzajúcich.
Zatiaľ čo istina termínovaného úveru nie je technicky splatná do splatnosti, väčšina termínovaných úverov funguje v stanovenom časovom harmonograme, ktorý si vyžaduje určitú výšku platby v určitých intervaloch.
Príklad termínovaného úveru zameraného na spoločnosť
Úver Small Business Administration, oficiálne známy ako zaručený úver 7 (a), podporuje dlhodobé financovanie. K dispozícii sú aj krátkodobé pôžičky a revolvingové úverové linky, ktoré pomáhajú s okamžitými a cyklickými potrebami prevádzkového kapitálu spoločnosti. Splatnosť dlhodobých pôžičiek sa líši v závislosti od schopnosti splácať, účelu pôžičky a doby použiteľnosti financovaného aktíva. Maximálna doba splatnosti úveru je 25 rokov pre nehnuteľnosti, sedem rokov pre prevádzkový kapitál a desať rokov pre väčšinu ostatných pôžičiek. Dlžník spláca pôžičku s mesačnou splátkou istiny a úrokov.
Rovnako ako pri každej pôžičke, splátka úveru SBA s pevnou úrokovou sadzbou zostáva rovnaká, pretože úroková sadzba je konštantná. Naopak, splátka úveru s pohyblivou úrokovou sadzbou sa môže líšiť, pretože úroková sadzba môže kolísať. Veriteľ môže počas fázy založenia alebo rozšírenia spoločnosti poskytnúť pôžičku SBA s platbami iba na úroky. Výsledkom je, že podnik má čas na generovanie príjmu pred úplným vyplatením úveru. Väčšina pôžičiek SBA neumožňuje platby balónom.
SBA účtuje dlžníkovi predplatný poplatok iba v prípade, že úver má splatnosť 15 rokov alebo viac. Obchodné a osobné aktíva zabezpečujú každú pôžičku, kým sa hodnota jej vymáhania nezhoduje s výškou úveru alebo kým dlžník nezloží všetky aktíva na primerane dostupnú úroveň.
![Definícia termínovaného úveru Definícia termínovaného úveru](https://img.icotokenfund.com/img/loan-basics/432/term-loan-definition.jpg)