Obsah
- FNSOX
- VBIIX
- SWRSX
- VIPSX
Nástroje s pevným výnosom, ako sú podnikové dlhopisy, ponúkajú konzervatívnym investorom príležitosti na získanie súčasného príjmu s primeraným rizikom. Bez ohľadu na investičný cieľ sa odporúča určitá alokácia na fixný príjem, a to ako diverzifikátor, ako aj generátor príjmu. Štátne dlhopisy, nazývané štátne dlhopisy, ponúkajú najbezpečnejšie investície a niektoré poskytujú ochranu inflácie.
Najefektívnejší spôsob, ako pridať dlhopisy do svojho portfólia, je prostredníctvom fondu dlhopisových indexov, ktorý pasívne investuje do niekoľkých dlhopisov a snaží sa replikovať výkonnosť indexu dlhopisov so širokou základňou. Tu sa pozrieme na 4 takéto fondy, spomedzi mnohých, ktoré sú v súčasnosti na trhu ponúkané (všetky údaje k 14. januáru 2020).
Kľúčové jedlá
- Všetci investori by mali zvážiť pridanie niektorých prvkov s pevným výnosom do svojho portfólia ako diverzifikátora. Fondy s fixným výnosom ponúkajú investorom lacný spôsob, ako pridať tieto konzervatívnejšie investície do svojho portfólia spôsobom, ktorý sleduje indexy dlhopisov. príjmy podielových fondov medzi desiatkami možností tam.
Index vernosti krátkodobých dlhopisov (FNSOX)
Spravované aktíva (AUM): 622 miliónov dolárov
Čistý nákladový pomer: 0, 03%
Fond krátkodobých dlhopisov Fidelity Spartan Index krátkodobých dlhopisov sleduje výkonnosť indexu štátnych dlhopisov USA 1-5 rokov Barclays, ktorý sa skladá z záväzkov štátnej pokladnice USA s profilmi splatnosti od jedného do piatich rokov. Fond používa techniky výberu vzorky na sledovanie podkladového indexu a spravidla udržuje splatnosť svojho portfólia na tri roky alebo menej. Z dôvodu veľmi nízkeho rizika zlyhania a krátkodobej povahy svojich investícií má fond nízky 30-dňový výnos SEC 1, 79%. Priemerná efektívna durácia fondu 2, 58 roka ho robí menej citlivým na zmeny úrokových sadzieb v porovnaní s inými fondmi s dlhšou splatnosťou.
Fond sa môže pochváliť jedným z najnižších pomerov čistých výdavkov medzi svojimi rovesníkmi v krátkej vládnej kategórii. Fond získal od spoločnosti Morningstar celkové hodnotenie štyri hviezdičky za výkonnosť prispôsobenú rizikám. Fond nemá žiadne poplatky za načítanie a nemá minimálnu výšku investície.
Vanguardov index strednodobých dlhopisov (VBIIX)
AUM: 35, 3 miliárd dolárov
Pomer čistých výdavkov: 0, 15%
Investorské akcie indexu strednodobých dlhopisových indexov spoločnosti Vanguard sledujú výkonnosť indexu upraveného vládou Spojených štátov o úveroch a vkladoch upraveného o päť až desať rokov. Index sa skladá z americkej štátnej pokladnice, domácich podnikových korporácií s investičným stupňom a zahraničných dlhopisov s investičným stupňom s profilmi splatnosti päť až desať rokov. Fond využíva techniky vzorkovania na minimalizovanie obchodovania pri najmenšej možnej chybe pri sledovaní. Približne 58% portfólia fondu je investovaných do vládnych a agentúrnych dlhopisov USA, zatiaľ čo 40% aktív fondu tvoria podnikové dlhopisy emitované predovšetkým spoločnosťami v oblasti priemyselných a finančných služieb.
Priemerná efektívna durácia fondu je 6, 33 roka a jeho 30-dňový výnos SEC je 2, 06%. Fond získal od Morningstar celkové hodnotenie päť hviezdičiek. Fond neúčtuje svojim investorom poplatky za načítanie a vyžaduje minimálnu investíciu 3 000 dolárov.
Fond indexov chránených cenných papierov Schwab Treasury Inflation Secured Index (SWRSX)
AUM: 1, 0 miliardy dolárov
Pomer čistých výdavkov: 0, 05%
Fond indexov chránených cenných papierov Schwab Treasury Inflation Secured Index sleduje výkonnosť indexu Barclays US Treasury Inflation-Securities Secured (TIPS) SM (Series-L) SM. Referenčný index pozostáva zo všetkých verejne vydávaných TIPS s dobou splatnosti najmenej jeden rok, ratingom investičných stupňov a vynikajúcou nominálnou hodnotou 250 miliónov dolárov alebo viac. Všetky podiely fondu sú denominované v amerických dolároch a fond nie je vystavený menovým rizikám vyplývajúcim zo zahraničného majetku. Približne tretina aktív fondu sa investuje do nominálnych dlhopisov USA, zatiaľ čo zvyšok sa investuje do amerických TIPS.
V dôsledku pretrvávajúcej nízkej inflácie generoval TIPS v priebehu rokov 2010 podpriemernú návratnosť. Fond indexov chránených cenných papierov Schwab Treasury Inflation Secured Index má priemernú efektívnu dĺžku trvania 7, 74 roka a 30-dňový výnos SEC 1, 69%. Morningstar udelila fondu celkové hodnotenie štyri hviezdičky. Fond nemá žiadne poplatky za zaťaženie a nevyžaduje žiadne minimálne investície.
Fond indexov cenných papierov chránených pred infláciou Vanguard (VIPSX)
AUM: 28 miliárd dolárov
Pomer čistých výdavkov: 0, 20%
Investor akcií indexu cenných papierov chránených pred infláciou Vanguard sleduje výkonnosť indexu cenných papierov chránených americkou štátnou pokladnicou (TIPS) 5-10 rokov. Referenčný index sa skladá z verejných záväzkov Ministerstva financií USA chránených proti inflácii so zostávajúcimi splatnosťami kratšími ako desať rokov. Fond je vzhľadom na svoje mierne trvanie trochu citlivý na reálne úrokové riziko, ale má tiež nižšie výnosy v porovnaní s fondom TIPS s dlhšou dobou platnosti. Približne 96% držby fondu sú americké TIPY, zatiaľ čo zvyšné 4% je na peňažných trhoch.
Fond má v priemere efektívne trvanie 7, 38 roka v porovnaní so svojím náprotivkom vo Schwabu, vďaka čomu je oveľa menej citlivý na zmeny úrokových sadzieb. Fond má výnos SEC za 30 dní 0, 07%. Fond získal od Morningstar celkové hodnotenie piatich hviezdičiek. Fond nemá žiadne poplatky za načítanie a vyžaduje minimálnu investíciu 3 000 dolárov.
