Čo je pomer prínosov a výdavkov
Poisťovníctvo používa pomer prínosu a výdavkov na opis podielu peňazí, ktoré spoločnosť prevzala v porovnaní s tým, čo sa vyplatí z poistných plnení. Je to rozhodujúca prevádzková metrika vypočítaná vydelením nákladov spoločnosti spojených s poskytovaním poistného krytia výnosmi z poistného účtovaného za toto krytie. Vzhľadom na významné hodnoty dolára môže jediná percentuálna zmena pomeru nákladov na požitky významne ovplyvniť čistý príjem spoločnosti.
BREAKING DOWN Pomer prínosov a výdavkov
Pomer prínosov a nákladov porovnáva náklady poisťovateľa na upisovacie poistenie s príjmami, ktoré dostáva z týchto poistných zmlúv. Vo všeobecnosti by poskytovatelia poistenia chceli tento pomer minimalizovať, pretože by to znamenalo zvýšenie najvyššieho rastu v pomere k nákladom. Horný riadok v účtovnej závierke spoločnosti je pre vykazovanie hrubých príjmov. Tento riadok zobrazuje úplnú hodnotu služieb predaných zákazníkom. V ďalších riadkoch sa zobrazia náklady a zníži sa suma najvyššej úrovne.
Pokiaľ ide o poisťovníctvo, pomer nákladov a výnosov pochádza z rozdelenia nákladov na nadobudnutie, upísanie a obsluhu poistného na čisté účtované poistné. Výdavky môžu zahŕňať mzdy zamestnancov, provízie agentov a maklérov, dividendy, reklamu, poplatky za právne zastúpenie a ďalšie všeobecné a administratívne výdavky (G&A).
Spoločnosť bude kombinovať pomer výnosov a nákladov a pomer strát k ziskom, aby sa dosiahol kombinovaný pomer. Zatiaľ čo pomer požitkov sa zameriava na náklady spoločnosti, pomer straty k zisku sa zameriava na vyplatené poistné udalosti vrátane úprav v porovnaní s čistým poistným. V dôsledku vyššieho počtu pravdepodobných poistných udalostí za obdobie budú straty poskytovateľov zdravotnej starostlivosti vyššie ako straty z poistenia majetku alebo úrazu. Kombinovaný pomer meria tok peňazí zo spoločnosti prostredníctvom platby výdavkov a celkových strát, ktoré súvisia s príjmami z poistného.
Pre investorov, ktorí chcú do svojho portfólia pridať poisťovací priemysel, vytvárajú tieto ukazovatele vynikajúcu platformu na analýzu výkonnosti spoločnosti v čase.
(Ak sa chcete dozvedieť viac, prečítajte si článok Investopedia's Aká je obvyklá zisková marža pre spoločnosť v poisťovacom sektore? )
Rôzne metódy na meranie pomeru výnosov a nákladov
Poisťovňa môže na určenie pomeru výnosov a nákladov použiť jednu z dvoch metód.
- Metóda štatutárneho účtovníctva (SAP) je konzervatívny prístup k určovaniu tohto pomeru. Ako menovateľ používa čisté predpísané poistné. Čisté poistné je súčet všetkých poistných, nových aj existujúcich, upísaných, mínus všetky poistné postúpené zaisťovacím spoločnostiam, a potom pripočíta zaistné zmluvy, ktoré prevzali.
Všeobecne uznávané účtovné zásady (GAAP) používajú súčet všetkých prémií iba z upísaného nového podnikania a potom odpočítajú náklady, straty alebo oboje.
Nad rámec pomeru prínosov a výdavkov podľa pravidla 80/20
Ako súčasť Zákona o cenovo dostupnej starostlivosti z roku 2010 sa pravidlo 80/20 uplatňuje na poskytovateľov zdravotnej starostlivosti a stanovuje ich zodpovednosť voči spotrebiteľom, ktorým slúžia. Pravidlo, ktoré sa nazýva pomer zdravotných strát alebo pomer zdravotných nákladov (MCR), upravuje, ako môže spoločnosť minúť prostriedky získané z prémií.
Podľa tohto pravidla musia poskytovatelia zdravotného poistenia vo všeobecnosti vracať 80% alebo 85% v závislosti od rozsahu programu, z príjmu z poistného, ktoré platia za zdravotnú starostlivosť poistníkom. Výpočet MCR je hodnota poistných plnení plus finančné prostriedky vynaložené spoločnosťou na zlepšenie kvality zdravotnej starostlivosti, vydelené prijatým poistným.
Zlepšenie kvality zdravotnej starostlivosti môže zahŕňať vzdelávacie úsilie zamerané na spotrebiteľa a lekárske povolanie, zvyšovanie účinnosti liečby a liekov na dosiahnutie pozitívneho výsledku pacienta, ako aj ďalšie akcie zamerané na zlepšenie lekárskej starostlivosti v Amerike.
Správa z Trumpu zverejnila 9. apríla 2010 zmeny v pravidle 80/20. Do roku 2020 budú jednotlivé štáty schopné upraviť úroveň 80%, aby prilákali poskytovateľov poistenia k upisovaniu poistných zmlúv vo svojom štáte. Rovnako, ako je napísané a zmenené a doplnené, pravidlo sa nevzťahuje na staré plány a žiadne politiky napísané na územiach USA, ako sú Portoriko, Guam a Americké Panenské ostrovy.
![výhoda výhoda](https://img.icotokenfund.com/img/financial-analysis/896/benefit-expense-ratio.jpg)