So všetkými finančnými organizáciami, ktoré sú tam, môže byť to, že vedia, čo robia, také zložité ako vedieť, kam investovať. Komisia pre cenné papiere (SEC) a Úrad pre reguláciu finančného priemyslu (FINRA) - pôvodne Národná asociácia obchodníkov s cennými papiermi (NASD) - sú dva z najdôležitejších regulačných orgánov finančného systému USA, majú však veľmi odlišné rozsahy pôsobnosti. a účely.
SEC
Hlavným poslaním SEC je chrániť investorov a udržiavať integritu trhov s cennými papiermi (formálne výmeny aj mimoburzové obchody). SEC vzrástol z popola veľkej havárie na akciovom trhu z roku 1929. Po páde a následnej veľkej depresii dôvera verejnosti v akciový trh klesla na historické minimum. Výsledkom bolo, že Kongres schválil zákon o cenných papieroch z roku 1933 a zákon o burze cenných papierov z roku 1934. Účelom týchto zákonov bolo obnoviť dôveru investorov prostredníctvom dvoch hlavných princípov:
- Spoločnosti ponúkajúce cenné papiere pre verejnosť musia byť pravdivé a transparentné o svojich podnikoch a rizikách spojených s investovaním. Spoločnosti, ktoré predávajú a obchodujú s cennými papiermi (sprostredkovatelia, obchodníci a burzy), musia so všetkými investormi zaobchádzať čestne a čestne.
Keď boli tieto zákony o cenných papieroch prijaté, bola zriadená SEC na ich vymáhanie. Ich cieľom bolo a zostáva podporovať stabilitu trhov a, čo je najdôležitejšie, chrániť investorov.
FINRA
FINRA, hoci má regulačné právomoci, nie je súčasťou vlády. Je to nezisková organizácia a najväčšia samoregulačná organizácia (SRO) v sektore cenných papierov v Spojených štátoch (SRO je organizácia založená na členstve, ktorá vytvára a presadzuje pravidlá pre členov na základe federálnych zákonov). FINRA je v popredí v oblasti licencovania a regulácie sprostredkovateľských obchodníkov. SEK dohliada na spoločnosť FINRA.
Spodný riadok
Aby som to zhrnul, SEK je zodpovedná za zabezpečenie spravodlivosti pre individuálneho investora a FINRA je zodpovedná za dohľad nad prakticky všetkými obchodníkmi s cennými papiermi a sprostredkovateľskými spoločnosťami v USA.
![Ako sa finra líši od sek. Ako sa finra líši od sek.](https://img.icotokenfund.com/img/crime-fraud/243/how-does-finra-differ-from-sec.jpg)