Milénia viedli cestu k investíciám do spoločností, ktoré sa usilujú chrániť životné prostredie a spoločnosť. Tento prístup, ktorý sa nazýva „investovanie do dopadu“, sa rozšíril aj po tisícročnú generáciu k baby boomu a starším investorom.
Dopadové investovanie nie je nový koncept, ale trend sa stal tak populárnym, že mnoho podielových fondov sa špecializuje na investovanie založené na princípoch. Toto sa často meria na základe kritérií ESG alebo životného prostredia, sociálnych vecí a riadenia. Zámerom je nájsť investície, ktoré pomôžu ľuďom a planéte a ktoré majú primeraný rozdiel v mzdách medzi vedúcimi pracovníkmi a zamestnancami.
Vybrali sme päť podielových fondov, ktoré sa špecializujú na investovanie do dopadu na základe ich záväzku k skríningu ESG a ich schopnosti dosahovať kladné ročné výnosy. Všetky údaje sú aktuálne k 1. októbru 2018.
1. Investor Parnassus Endeavour (PARWX)
Zameranie tohto fondu je na spoločnosti, ktoré majú dobré pracovné prostredie pre zamestnancov. Účelom tohto zamerania je podpora pohody zamestnancov a nájdenie spoločností, ktoré sú vynikajúcimi konkurentmi kvôli lepšiemu udržaniu zamestnancov.
Parnassus Endeavour Investor má tendenciu hľadať spoločnosti, o ktorých sa domnieva, že sú podhodnotené, a snaží sa dosiahnuť zhodnotenie kapitálu investovaním do týchto spoločností. PARWX sa vyhýba firmám, ktoré sa zaoberajú alkoholom, hazardnými hrami, tabakom alebo inými „vice“ priemyselmi, ako aj spoločnosťami zaoberajúcimi sa fosílnymi palivami.
Parnassus využíva pokročilé techniky na skríning ESG na vytvorenie svojho sveta spoločností, z ktorých si môže vybrať, a potom svoj výber zužuje na 30 alebo 40 spoločností so silnými základmi. Priemerný výnos fondu za päťročné obdobie je 14, 0%.
- YTD Return: 5.11% Expense Ratio (netto): 0.92% Morningstar Rating ★★★★★ Morningstar Rating rizika nad priemerom Čisté aktíva: 5, 19 miliárd dolárovVýnos: 1, 90%
2. Maloobchodný dlhopisový dlhopis TIAA-CREF (TSBRX)
Tento fond sa zároveň usiluje o zhodnotenie príjmu a kapitálu. Približne 80% majetku fondu tvoria dlhopisy spoločností, ktoré spĺňajú normy ESG. Upozorňujeme, že fond okrem podnikových dlhopisov investuje aj do komunálnych a amerických vládnych dlhopisov. Môže tiež kupovať cenné papiere zabezpečené hypotékou.
TSBRX má cieľ 10% svojich aktív v sociálne a environmentálne pozitívnych spoločnostiach. Môže investovať do dostupného bývania, rozvoja komunít, udržateľnej energie alebo prírodných zdrojov.
Zvyšných 90% portfólia nemusí vyhovovať testu ESG, takže tento fond je určený pre tých, ktorí sa môžu pri zameraní na investovanie do dopadu pri hľadaní výnosov od tradičných spoločností akceptovať.
- Výnos YTD: -0, 75% (netto): 0, 65% Morningstar Rating ★★★★ Morningstar Rating Rating Priemerná hodnota aktív: 2, 49 miliárd dolárovVýnos: 2, 50%
3. Vanguard FTSE Social Index Inv (VFTSX)
Tento fond vylučuje spoločnosti zaoberajúce sa alkoholom a tabakom, ako aj spoločnosti zaoberajúce sa jadrovou energiou a firmy, ktoré predávajú armádu. Skladovatelia požadujú rozmanitosť pracovísk, pričom v predstavenstve je najmenej jedna žena a žiadne porušenia ľudských práv.
Z približne 400 akcií sú prvé tri holdingy Apple, Microsoft a Alphabet a celkovo majú holdingy silné zastúpenie zdravotníckych a technologických spoločností. Fond v priemere porazil S&P 500 v priemere o takmer 1% ročne.
- Výnos YTD: 10, 99% pomer nákladov (netto): 0, 20% Morningstar Rating ★★★★★ Rating Morningstar nad priemerom Čistý majetok: 5, 17 miliárd dolárovVýnos: 1, 39%
4. Waldenov kmeňový kapitál (WSEFX)
Walden je ochotný investovať do akejkoľvek veľkosti spoločnosti, ale má tendenciu mať vo svojom portfóliu veľké korporácie. Manažéri peňazí kontrolujú spoločnosti podľa usmernení ESG.
Spoločnosť však vlastní spoločnosti McDonald's a Conoco Phillips, ako aj Nike, tri spoločnosti, ktoré predstavujú problémy pre niektorých investorov s dosahom. Fond nebude investovať do zbraní, jadrových elektrární ani do spoločností zaoberajúcich sa alkoholom alebo tabakom.
Výnosy porazili S&P 500 dôsledne päť rokov. Drží najmenej 80% svojich aktív v majetkových cenných papieroch a zameriava sa na veľké spoločnosti.
- Výnos YTD: 9, 63% pomer výdavkov (netto): 1, 00% rating Morningstar ★★★ Rating rizika Morningstar pod priemernou hodnotou aktív: 220, 45 milióna dolárovVýnos: 0, 81%
5. Investor do vlastného imania Domini (DSEFX)
Tento fond má najvyšší pomer výdavkov v našom zozname. Investuje do spoločností so strednou a veľkou kapitalizáciou a môže investovať do spoločností mimo Spojených štátov. Fond tiež investuje do futures a opcií.
Domini si stanovila vlastné sociálne a environmentálne kritériá na meranie spoločností. Okrem skríningu ESG fond hľadá spoločnosti, ktoré sú zapojené do ich komunít, podporujú blaho zamestnancov a prejavujú obavy o ekosystémy.
Fond vytvoril svoj index spoločností, z ktorých si má vybrať a úspešne držal krok s výnosmi S&P 500.
- YTD Return: 5.74% Expense Ratio (netto): 1.14% Morningstar Rating ★★ Morningstar Rating rizika nad priemerom Čisté aktíva: 822, 64 mil. USD Výnos: 0, 65%
Spodný riadok
Podielové fondy sa rýchlo vyvíjajú, aby vytvorili produkty pre vplyvných investorov. Ako však vidíte z popisu fondov v tomto zozname, musíte starostlivo zvážiť, čo každý z nich považuje za investovanie do spoločensky zodpovedného podnikania. Niektoré fondy investovali malé percento aktív do investovania do dopadu, zatiaľ čo iné venujú kompletné portfólio zodpovedných spoločností.
