Obsah
- Ako funguje plán 401 (k)
- Je to rozdelenie aktív
- Vyvažovacie riziko a výnosy
- Ako sa darí vašim 401 (k)?
- Spodný riadok
Nerád vyťahujeme tú starú vetu o hedge-y, „záleží to.“ Ale je to tak. Miera návratnosti vášho plánu 401 (k) priamo súvisí s investičným portfóliom, ktoré vytvoríte, s vašimi príspevkami, ako aj so súčasným trhovým prostredím.
Napriek tomu, že každý plán 401 (k) je odlišný, príspevky nahromadené v rámci vášho programu, ktoré sú diverzifikované medzi akciovými, dlhopisovými a peňažnými investíciami, môžu poskytnúť priemernú ročnú návratnosť v rozsahu od 5% do 8%.
Kľúčové jedlá
- Výkon vášho účtu 401 (k) úplne závisí od jeho rozdelenia aktív. Rôzne aktíva ponúkajú rôzne výnosy; vo všeobecnosti platí, že čím väčší je rastový potenciál, tým väčšie riziko. Typicky platí, že jednotlivec s dlhým časovým horizontom preberá v rámci portfólia väčšie riziko ako ten, ktorý je takmer v dôchodku. Môžete porovnať výkonnosť svojich holdingov s hodnotou 401 (k) s výkonnosťou podobné fondy alebo referenčný index. Mierne agresívne portfólio, približne 60% akcií a 40% vozidiel s pevným výnosom a hotovosť, predstavuje priemernú ročnú návratnosť v rozmedzí od 5% do 8%.
Ako funguje plán 401 (k)
Pozrime sa na základy. Dôchodkový plán sponzorovaný zamestnávateľom, ako napríklad 401 (k), môže byť cenným nástrojom pri akumulácii dlhodobých úspor. Každá spoločnosť, ktorá ponúka plán 401 (k), poskytuje zamestnancom príležitosť prispievať peniazmi - percentuálnym podielom ich mzdy - na základe pretaxu prostredníctvom odkladov výplaty. Zamestnávatelia často poskytujú zhodu s príspevkami zamestnancov až do určitého percenta, čo vytvára ešte väčšiu motiváciu k úsporám.
Aj keď sa líšia v závislosti od spoločnosti a poskytovateľa programu, každý 401 (k) ponúka množstvo investičných možností, na ktoré môžu jednotlivci prideliť svoje príspevky - zvyčajne podielové fondy a fondy obchodované na burze (ETF). Zamestnanci ťažia nielen zo systematického sporenia a reinvestovania, z rastu svojich daní bez daní a z príspevkov zodpovedajúcich zamestnávateľovi, ale aj z úspor z rozsahu plánov 401 (k) a rozmanitosti ich investičných možností.
Je to všetko o alokácii aktív
Výkon vášho účtu 401 (k) úplne závisí od vášho rozdelenia aktív: to je typ fondov, do ktorých investujete, kombinácia fondov a koľko peňazí ste im pridelili. Investori dosahujú rôzne výsledky v závislosti od investičných možností a alokácií dostupných v rámci svojich konkrétnych plánov - a od toho, ako ich využívajú. Dvaja zamestnanci v tej istej spoločnosti by sa mohli zúčastňovať na tom istom pláne 401 (k), ale môžu zažiť rôzne miery návratnosti na základe typu investícií, ktoré vyberú.
Rôzne aktíva fungujú odlišne a zodpovedajú rôznym potrebám. Dlhové nástroje, ako sú dlhopisy a CD, poskytujú všeobecne bezpečný príjem, ale nie taký rast - teda ani toľko výnosov. Nehnuteľnosti (dostupné investorom v investičných fondoch nehnuteľností (REIT) alebo podielových fondoch nehnuteľností alebo ETF) ponúkajú výnosy a často aj zhodnotenie kapitálu. Firemné akcie, tiež známe ako akcie, majú najvyšší potenciálny výnos.
Vesmír akcií je však obrovský av rámci neho sa návraty veľmi líšia. Niektoré akcie ponúkajú dobrý príjem prostredníctvom svojich bohatých dividend, ale len málo ocenenia. Akcie Blue-chip a Big-Cap - tie dobre zavedených veľkých korporácií - ponúkajú výnosy, ktoré sú stabilné, aj keď na spodnej strane. Menšie rýchlo sa rozvíjajúce firmy sú často viazané na „rastové zásoby“ a ako už názov napovedá, majú potenciál ponúknuť vysokú mieru návratnosti. Ale samozrejme, to, čo stúpa, môže klesať: čím väčší je potenciál akcie na agresívny rast, zvyčajne tým väčšia je aj jej pravdepodobnosť veľkých bubnov. Nazýva sa to kompromis medzi rizikom a výnosom.
Znie to ako reklamné klišé, no napriek tomu sa opakuje: Návratnosť prostriedkov v rámci programu 401 (k) v minulosti nie je zárukou budúcej výkonnosti.
Vaše rozdelenie aktív by sa malo určiť na základe vášho konkrétneho apetítu na riziko, známeho tiež ako tolerancia rizika, ako aj na dĺžku času, ktorý potrebujete na začatie výberov z vášho dôchodkového účtu. Investorom s nízkou chuťou na riziko sa lepšie poskytuje investovanie do menej volatilných alokácií, ktoré by mohli viesť k nižšej návratnosti v priebehu času. Naopak, investori s väčšou toleranciou rizika si s väčšou pravdepodobnosťou vyberú investície s vyšším potenciálom pre vyššie výnosy, ale s väčšou volatilitou.
Vyvažovacie riziko a výnosy
OK, späť k tomu rozsahu 5% až 8%, ktorý sme uviedli hore. Ide o priemernú mieru návratnosti založenú na spoločnom mierne agresívnom rozdelení medzi investorov zúčastňujúcich sa na plánoch 401 (k), ktoré pozostávajú zo 60% akcií a 40% dlhu / hotovosti. Účelom alokácie portfólia 60/40 je dosiahnuť dlhodobý rast prostredníctvom držby akcií a zároveň zmierňovať volatilitu pozícií dlhopisov a hotovosti.
V spektre rizík a výnosov je portfólio 60/40 približne v strede. Napríklad, ak investujete do agresívnejšieho portfólia - povedzme 70% akcií, 25% dlh a iba 5% hotovosť, môžete v priebehu času očakávať vyššie dvojciferné výnosy. Volatilita vo vašom účte však môže byť oveľa väčšia.
Naopak, ak by ste boli konzervatívnejší - 75% dlh / nástroje s pevným výnosom, 15% akcie, 10% hotovosť), vaše portfólio by malo celkom plynulý priebeh, ale návratnosť len 2% až 3% (v závislosti od toho, aké prevládajúce úrokové sadzby bolo).
Jednotlivec s dlhým časovým horizontom zvyčajne preberá v rámci portfólia väčšie riziko ako ten, ktorý je takmer v dôchodku. A je bežné a obozretné, aby investori postupne presúvali aktíva v rámci portfólia, keď sa priblížili k dôchodku.
Ako spôsob, ako dosiahnuť túto metamorfózu na jednom mieste, sa fondy cieľového dátumu stali populárnou voľbou medzi účastníkmi 401 (k) plánu. Tieto podielové fondy umožňujú investorom vybrať si dátum blízko svojho plánovaného dôchodkového roka, napríklad 2025 alebo 2050. Fondy s ďalším cieľovým dátumom zameriavajú investičné alokácie agresívnejšie ako fondy s blízkym cieľovým dátumom. Miera návratnosti prostriedkov cieľového dátumu sa líši v závislosti od spoločnosti, ale tieto alokácie jedného fondu ponúkajú hands-off prístup k alokácii aktív v rámci 401 (k).
$ 106.000
Priemerný zostatok v pláne 401 (k) k júnu 2019 na Fidelity Investments, poskytovateľ / správca pre viac ako 16 miliónov takýchto účtov
Ako sa darí vašim 401 (k)?
Priraďte svoje aktíva tak, ako chcete, nikdy si nemôžete byť úplne istí výnosmi, ktoré vygeneruje 401 (k) - preto sa to nazýva investovanie, nie úspora. Ak však chcete mať prehľad o výkonnosti svojho portfólia, môžete a mali by ste vykonať porovnanie.
Konkrétne môžete porovnávať investície na svojom účte s inými podielovými fondmi alebo ETF, ktoré investujú do podobných aktív (podnikové dlhopisy, akcie s nízkou kapitalizáciou atď.) Alebo majú podobné investičné ciele (agresívny rast, vyvážený výnos / zhodnotenie atď.)). Môžete tiež vidieť, ako sa konkrétny fond darí v porovnaní s celkovým indexom triedy aktív, sektora alebo typu zabezpečenia.
Napríklad, ak ste vlastnili realitný fond, možno budete chcieť zistiť, či nedosahuje alebo nedosahuje výkonnosť Dow Jones US Real Estate Index (DJUSRE), ktorý sleduje viac ako 100 REITov a realitných spoločností. Ak vlastníte rozsiahle akciové fondy, môžete ich dokonca porovnať s akciovým trhom samotným.
Nebuďte prekvapení, ak váš skutočný výnos zaostáva za indexom o 1% až 2%. Príčinou je, v skratke, ročné poplatky účtované tak vašimi jednotlivými fondmi, ako aj samotným plánom 401 (k). Bohužiaľ, tento druh výdavkov je takmer mimo vašu kontrolu a dá sa očakávať. Ak je však index hore a váš fond je dole, obávajte sa, veľmi sa bojte.
Spodný riadok
Nie je možné predpovedať mieru návratnosti v rámci vášho 401 (k), ale môžete použiť základy alokácie aktív a tolerancie rizika v spojení s časovým horizontom na vytvorenie portfólia, ktoré vám pomôže dosiahnuť vaše dôchodkové ciele. Pozorne si prečítajte aj poplatky, ktoré z toho vyplývajú. Každý z týchto faktorov ovplyvňuje celkovú mieru návratnosti v rámci vášho účtu 401 (k) a mal by sa pravidelne prehodnocovať, aby sa zabezpečilo, že váš účet spĺňa vaše investičné preferencie a potreby akumulácie vajíčok hniezd.
Neexistuje nikto, kto by „správne“ očakával návratnosť od 401 (k). Nie je to však tak, akoby to bola nejaká situácia alebo udalosť, ktorá je mimo vašu kontrolu - napríklad sledovanie počasia a podľa toho plánovanie dovolenky. Funguje to opačne: Určíte, čo budete potrebovať pri odchode do dôchodku a vo svojom časovom rámci, kým odídete do dôchodku, a určíte, čo od toho očakávate od svojich 401 (k).
![Aká miera návratnosti by som mal očakávať od svojich 401 (k)? Aká miera návratnosti by som mal očakávať od svojich 401 (k)?](https://img.icotokenfund.com/img/android/280/what-rate-return-should-i-expect-my-401.jpg)