DEFINÍCIA Halloweenského masaker
Halloweenský masaker odkazuje na rozhodnutie Kanady zdaňovať všetky dôchodkové fondy, ktoré majú bydlisko v Kanade. V októbri 2006 kanadský minister financií Jim Flaherty oznámil, že všetky dôchodkové fondy by sa zdaňovali podobným spôsobom ako podniky so sadzbou nad 30% na zdaniteľný príjem, čo by spôsobilo, že hodnoty podielnikov sa dramaticky znížia prakticky cez noc.
PORUŠENIE Halloween Masaker
Dôverné fondy príjmov, ktorým bolo podľa predchádzajúcich kanadských zákonov o dani z príjmu povolené predávať dividendy držiteľom podielov vopred, boli populárnym investičným nástrojom na začiatku 20. rokov 20. storočia, najmä v Kanade. Táto zmena bola najviac zasiahnutá kanadský energetický sektor a investori utrpeli odhadovanú stratu približne 35 miliárd dolárov, čo viedlo k výrazu „masaker“.
Finančné rozrušenie
Canadian Income Trust je investičný fond, ktorý má v držbe aktíva produkujúce príjmy a pravidelne distribuuje platby podielnikom alebo akcionárom. Distribúcia sa zvyčajne uskutočňuje štvrťročne alebo mesačne. Kanadský trust pre príjmy musí distribuovať minimálne 90% svojich čistých peňažných tokov. Daňové výhody pri investovaní do kanadského trustu z príjmu zahŕňajú výhody tak pre investora, ako aj pre samotnú účtovnú jednotku.
Investor dostáva časť pravidelných platieb ako návratnosť kapitálu a časť ako zdaniteľné rozdelenie. Podielový fond rozdeľuje väčšinu svojich peňazí akcionárom alebo podielnikom, pričom ponecháva malú časť ponechanú v účtovnej jednotke, takže zostáva málo na zdanenie. Dôvera vypláca väčšinu výnosov podielnikom pred platením daní a zvyčajne sa verejne obchoduje na burze cenných papierov.
Táto zmena v kanadskom daňovom zákone, o ktorej sa vo veľkej miere diskutovalo potom, bola napravená vnímaná strata daňových príjmov. V tom čase, ako sa uvádza v správe Bloomberg News, bolo na burze v Toronte kótovaných približne 250 trustov, z ktorých mnohé ponúkajú lákavé výnosy 10%. Prekvapivý krok vlády šokoval investorov a spôsobil okamžitý pokles hodnoty trustov o 12%.
Od tohto desaťročia boli úrokové sadzby v Kanade a USA nízke, pretože investori požadovali vyšší výnos, ako je ten, ktorý poskytovali dôchodkové fondy. Od roku 2018 však stále boli k dispozícii dôchodkové fondy, väčšinou investičné fondy pre nehnuteľnosti (REIT). Tieto subjekty vlastnia a udržiavajú nehnuteľnosť produkujúcu príjmy vrátane kancelárskych budov, nákupných centier a hotelov a Kanada stále ponúka osobitné daňové zaobchádzanie. Ak príjmy prechádzajú cez podielnikov, neplatia veľa, ak vôbec, dane z príjmu právnických osôb a väčšina rozdelení je zdanená ako bežný príjem.
![Halloween masaker Halloween masaker](https://img.icotokenfund.com/img/federal-income-tax-guide/947/halloween-massacre.jpg)